Instant Payments in den Startlöchern - Future Talk mit Marianne Wildi - Zu Besuch im Universitätsspital Zürich - Neues Netzwerk für den sicheren ...

pay
 Das Fachmagazin von SIX für den Zahlungsverkehr — #2 — 2021

Instant Payments in den Startlöchern — Future Talk mit Marianne
Wildi — Zu Besuch im Universitätsspital Zürich — Neues Netzwerk
für den sicheren Datenaustausch

ZU BESUCH BEI

So hat das
Universitätsspi-
tal Zürich die
QR-Rechnung
eingeführt

10

GLOBAL PERSPECTIVES FUTURE TALK HEARTBEAT
Auf dem Weg zum Hypi-Lenzburg-CEO Wie sehr wandelt sich
digitalen Zentralbank- Marianne Wildi spürt die Zahlungsmittel-
geld und einem einen Druck hin zu Nutzung in der Schweiz
digitalen europäischen immer schnelleren Ab- wirklich? Die Umfrage
Portemonnaie? wicklungsprozessen der Nationalbank liefert
 Antworten
18 07
 08

 Herausgeberin SIX Group AG, Postfach,
 8021 Zürich, Schweiz, six-group.com/pay,
 pay@six-group.com Fachbeirat Samuel
 Ackermann, PostFinance; Daniel Berger,
 SIX; Boris Brunner, Leitung, SIX; Susanne
 Eis, SECB; Pierre-Michel Gicot, BCV; Dieter
 Goerdten, SIX; Susanne Höhener, Liech-
 tensteinischer Bankenverband; Daniela
 Hux-Brauss, Credit Suisse AG; Raphael
 Reinke, SNB; Peter Ruoss, UBS Switzerland
 AG Redaktion Gabriel Juri, Leitung, SIX;
RUBRIKEN Nino Thommen, SIX Konzept & Design

03 Fokusthema MADE Identity AG, Zürich, Schweiz Druck
 sprüngli druck ag, Villmergen, Schweiz
12 Experts only Übersetzungen Mark Rabinowitz, Trans-
 SIC5 entsteht in enger
 lation Service Team, SIX (Englisch); Denis
16 Panorama Fournier (Französisch) Bildnachweise Zusammenarbeit zwischen
 Nationalbank, Finanz-
16 Werte Ornella Cacace (S. 2, 11), Oscar Wong (S.
 12), Tobias Siebrecht (S. 16–17), Serhat instituten und Software-
 Beyazkaya (S. 19) Illustrationen Gregory partnern.
 Gilbert-Lodge (Cover, S. 2–7, 16, 18)

Schweizer Instant
Payments in den
Startlöchern
 TEXT
 MICHAEL MONTOYA
 GESCHÄFTSFÜHRER,
 SIX INTERBANK CLEARING

 or rund vier Jahren Jahr ausgeführt werden. Der Weg einer
 wickelten Banken in Transaktion vom Konto des Zahlenden
 Europa die ersten Ins- zum Konto des Zahlungsempfängers oder
 tant Payments über der Zahlungsempfängerin dauert dabei
 das paneuropäische Sys- wenige Sekunden.
 tem RT1 ab. Eine span- SIC5 ist für den Zahlungsverkehr in der
 nende Entwicklung, die der Schweiz das, was 5G für den Mobilfunk
 Schweizer Finanzplatz da- ist: Geschwindigkeit. Im Vergleich zur Über-
 mals noch nicht als breit ab- tragungsrate mit 4G, übermittelt 5G Sig-
 gestütztes Kundenbedürfnis nale deutlich schneller. Das ergibt dras-
 wahrgenommen hat. Ende 2018 tisch mehr Surfspeed und mit einigen
nahm die Europäische Zentralbank den wenigen Millisekunden Reaktionszeit prak-
Betrieb ihres TARGET Instant Payment tisch verzögerungsfreie Kommunikation
Settlement (TIPS) auf. Die Zeit des Nach- in Echtzeit. Künftig können Banken Kun-
denkens und des Beobachtens hierzulan- denzahlungen end-to-end in weniger als
de war vorbei. Je länger, je mehr setzt zehn Sekunden ausführen. Das SIC-System
sich die Überzeugung durch, dass Instant selbst verarbeitet die Zahlungen sogar in
Payments zur neuen Norm werden kann. höchstens 0,2 Sekunden. In Echtzeit eben.
 Im März 2020 hat der Verwaltungsrat
der SIX Interbank Clearing AG grünes Der Bedarf wird zunehmen
Licht für die nächste, fünfte Generation «Die Digitalisierung und Verbesserungen
des SIC-Systems gegeben. SIC5 wird in der Kommunikationstechnologie las-
den neuen Anwendungsfall «Instant Pay- sen heute die Nachfrage nach sofortigen
ment» unterstützen, den die Schweizer und rund um die Uhr verfügbaren Zah-
Banken ab August 2024 ihren Kundinnen lungen steigen», meint Andréa M. Maech-
und Kunden anbieten können. Instant ler, Mitglied des Direktoriums der Schwei-
Payments können dann 24 Stunden am zerischen Nationalbank. Insbesondere die
Tag, 7 Tage die Woche und 365 Tage im starke Zunahme von mobilen Zahlungs-

«Die Digitalisierung und Verbesserungen
 in der Kommunikationstechnologie
 lassen heute die Nachfrage nach soforti-
 gen und rund um die Uhr verfügbaren
 Zahlungen steigen»

 applikationen dürfte gemäss Nationalbank die praktische Umsetzbarkeit im Vorder-
 die Nachfrage ankurbeln. Der National- grund. Wo sehen die Banken die grössten
 bank als Auftraggeberin des SIC-Systems Herausforderungen? Welche fachliche
 ist es wichtig, dass die Kernzahlungsinf- und technische Unterstützung brauchen
 rastruktur der Schweiz zukunftsfähig bleibt sie, um Instant Payments erfolgreich
 und Innovationen im Kundenzahlungs- einführen zu können?
 verkehr ermöglicht.
 Alle müssen
 Public-Private-Partnership Alle im schweizerischen Kundenzahlungs-
 Nationalbank, Finanzinstitute und Soft- verkehr aktiven Teilnehmerinstitute via
 warepartner führen seit Jahren einen SIC müssen voraussichtlich bis Ende 2026
 strategischen Dialog und ziehen an einem in der Lage sein, eingehende Kunden-
 Strick. Die Antworten auf die Konsul- zahlungen instant zu verarbeiten. Der neue
 tation zum SIC5-Grobkonzept haben im Service wird ein integraler Bestandteil
 Sommer 2020 gezeigt, dass die Teilneh- des SIC-Systems. Schon ab August 2024,
 menden das Vorhaben begrüssen. Diesen also etwas mehr als ein halbes Jahr nach
 Frühling hat der Verwaltungsrat der SIX Inbetriebnahme von SIC5, müssen dieje-
 Interbank Clearing AG das SIC5-Detailkon- nigen Institute Instant Payments emp-
 zept nach einer weiteren Konsultation fangen können, die im Jahr 2020 mehr als
 der SIC-Community verabschiedet. Zahlrei- 500 000 eingehende Kundenzahlungen
 che Online-Informationsveranstaltungen im SIC-System erhalten haben. Das Ver-
 lockten Vertretende der SIC-Teilnehmer- senden von solchen Kundenzahlungen
 institute an die Bildschirme – darunter ist freiwillig.
 Grossbanken genauso wie Kantonalban-
 ken und Regionalbanken, Einzelinstitute Die SIC5-Plattform
 und Auslandbanken. Die SIX Interbank Die Abwicklung von Instant Payments stellt
 Clearing AG und die Nationalbank wol- sehr hohe Anforderungen bezüglich Ver-
 len einen möglichst breiten Kreis der be- fügbarkeit, Verarbeitungs- und Betriebszei-
 troffenen SIC-Teilnehmerinstitute in den ten. Das SIC-System muss Instant Pay-
 Innovationsprozess einbinden. Dabei steht ments rund um die Uhr in höchstens 0,2

Glossar

 SIC
 Das Zahlungssystem «Swiss Interbank
 Clearing» (SIC) wickelt seit 1987 Fran-
 ken-Zahlungen ab. SIX Interbank Clearing
 AG betreibt das zentrale Zahlungssystem
 der Schweiz im Auftrag der Schweizeri-
 schen Nationalbank.

 IP-Service
 Der «Instant Payment (IP)»-Service ist
 der Teil des SIC-Systems, der ab August
 2024 Franken-Zahlungen rund um die
 Uhr (7x24x365) vom Konto des Zahlenden
 zum Konto des Zahlungsempfängers
 oder der Zahlungsempfängerin abwickeln
 wird.

 RTGS-Service
 Der «Real Time Gross Settlement (RTGS)»-
 Service ist derjenige Teil des SIC-Sys-
 tems, der seit 1987 Franken-Zahlungen
 zwischen den Finanzinstituten in Echt-
 zeit verarbeitet.

 RT1
 Das paneuropäische Instant-Payment-
 System (RT1) wickelt seit 2017 rund um
 die Uhr (7×24×365) Euro-Zahlungen ab.
 Betreiberin ist die EBA Clearing, die sich
 im Besitz von 46 europäischen Banken

 TIPS
 «TARGET Instant Payment Settlement»
 (TIPS) ist eine Plattform, die seit 2018
 Euro-Zahlungen rund um die Uhr
 (7×24×365) verarbeitet. Die nationalen
 Zentralbanken aller EU-Mitgliedstaa-
 ten und die Europäische Zentralbank
Die Zahlungsübermitt-
lung im SIC-System haben sie eingeführt.
erfolgt in weniger als
0,2 Sekunden.
 SEPA Instant Credit Transfer
 SEPA Instant Credit Transfer (STC Inst) ist
 das Verfahren, das die Grundlage euro-
 paweiter Instant Payments über die Sys-
 teme RT1 und TIPS bildet.

Sekunden verarbeiten. Dafür ist die aktu- Neue Angebote in Sicht?
elle SIC4-Generation nicht ausgelegt. Die Wie bei 5G ist es auch bei SIC5 nicht da-
SIX Interbank Clearing AG führt daher mit getan, die perfekte Infrastruktur
die neue SIC5-Plattform in drei Betriebs- bereitzustellen. Der eigentliche Mehr-
stufen ein. wert ergibt sich erst, wenn die Innova-
 Die neue SIC5-Plattform wird zunächst tion bei den Nutzerinnen und Nutzern
nur den neuen IP-Service anbieten. Die ankommt. Dazu braucht es Angebote
Dienstleistungen des heutigen SIC verblei- der Banken und der Business-Software-
ben als RTGS-Service vorerst auf der heu- Anbieter – für Retailkundinnen und
tigen SIC4-Plattform. Das heisst, es werden -kunden, aber auch für Unternehmen.
in dieser Betriebsstufe beide Plattfor- Perspektivisch bietet sich Banken die
men parallel betrieben. Chance, sofortige Zahlungen im eigenen
 In der zweiten Betriebsstufe ab 2026 Mobile- und E-Banking anzubieten.
überführt die SIX Interbank Clearing AG Ausserdem können Instant Payments
den RTGS-Service fachlich unverändert von die Grundlage für gänzlich neue Lö-
der SIC4- auf die SIC5-Plattform. Das hat sungen sein, beispielsweise für automa-
keinen Einfluss auf die Systemteilnehmer. tisierte Zahlungen in Verbindung mit
Diese sollten schliesslich die Vorteile der dem Internet der Dinge. Welche Inno-
neuen Plattform für das gesamte SIC-Sys- vationen tatsächlich entstehen wer-
tem mit beiden Services nutzen können. den, ist noch offen und wird sich in den
 Die Funktionen der neuen SIC5-Platt- kommenden Jahren zeigen. 
form – insbesondere die des RTGS-Ser-
vices – basieren grundsätzlich auf denen
von SIC4. Der IP-Service seinerseits ori-
entiert sich – wie das paneuropäische RT1-
System – an den Abläufen des Verfah-
rens «SEPA Instant Credit Transfer». Das
soll denjenigen Finanzinstituten das Le-
ben vereinfachen, die künftig auch Instant
Payments in den Euroraum anbieten
wollen.

 Die neue Infrastruk-
 tur legt die Basis
 für die Services der
 Zukunft.

 Warum die Betriebsstufen?
 Das stufenweise Vorgehen be-
 grenzt das Risiko, dass der
 neue Instant-Payment-Servi-
 ce in irgendeiner Form das
 bestehende SIC-System tan-
 giert. Immerhin handelt es
 sich bei SIC um eine systemisch
 bedeutsame Finanzmarkt-
 infrastruktur sowohl für das
 Finanzsystem als auch für
 die Volkswirtschaft insgesamt.
 SIX und die Nationalbank
 müssen deshalb jede erdenk-

 der Regelbetrieb unangetas-
 tet bleibt.

——— FUTURE TALK

 Marianne Sie sind die Chefin einer Schweizer Bank und
 Fintech-Pionierin. Was motiviert Sie als Ban-
 kerin? Mich faszinieren die Kombinations-
 Wo sehen Sie die grössten Herausforderungen?
 Die heutigen Systeme sind komplex und
 über die Zeit gewachsen. Ein System auf

 Wildi, CEO der möglichkeiten der beiden Fachgebiete
 Banking und Technologie. Durch meine
 der grünen Wiese einzuführen, wäre si-
 cherlich einfacher. Wichtig scheinen mir

 Hypothekar-
 Herkunft verfüge ich über ein vertieftes die Unterstützung aller Bankengruppen
 Innovationsverständnis, welches sich ins- und günstige Transaktionskosten, insbe-
 besondere auch im Zusammenspiel mit sondere auch im Vergleich mit den Debit-

 bank Lenzburg,
 Fintech-Unternehmen zeigt. und Kreditkartenangeboten.

 Wie denken Sie über die Einführung von Ins- Was ist der nächste grosse Trend bei der Digita-

 zu Instant tant Payments in der Schweiz? Von Kunden-
 seite her spüren wir insbesondere im
 lisierung des Zahlungsverkehrs? Nebst der
 Einführung von Instant Payments sind
 Zusammenhang mit mobilen Apps ganz Transaktionen in einer Blockchain an-

 Payments klar einen Druck hin zu immer schnelle-
 ren Abwicklungsprozessen. Wir merken
 gesagt – beispielsweise durch die Einfüh-
 rung von digitalen Währungen durch
 das etwa bei den Kundinnen und Kun- die Notenbanken (Central Bank Digital Cur-
 den unseres Fintech-Partnerunternehmens rency, CBDC). Die Schweizerische Natio-
 Neon. Die erwarten bereits, dass alle nalbank und SIX sind hier vorne mit dabei
 getätigten Transaktionen immer sofort und haben so die einmalige Chance, die
 ausgeführt, abgebucht und zeitgleich in Swiss Value Chain neu zu gestalten. Die bis-
 der Konto-App aufgeführt werden. Instant herigen Systeme sind langsam in die Jah-
 Payments sind im Plattformgeschäft also re gekommen. Dies akzentuiert sich auf-
 eine sehr wichtige Funktion. Für diese Kun- grund des technologischen Fortschritts
 dengruppe bieten wir bereits eine Lö- auch bei der Blockchain- beziehungsweise
 sung an, die quasi «instant» ist. Quasi in- Distributed-Ledger-Technologie (DLT).
 stant sage ich, weil sie sich nicht an Dies gilt für das Effektenabwicklungssys-
 den Standards des Echtzeitverfahrens des tem SECOM genauso wie für SIC. Mit
 Schweizer Zahlungssystems SIC orien- einer Verknüpfung der beiden Systeme
 tiert, aber nach unseren Massstäben als auf DLT-Basis würden wir im Finanzge-
 «instant» bezeichnet werden kann. Wir schäft in neue Bereiche vorstossen und
 TEXT freuen uns darauf, dass dies auch bank- zahlreiche Innovationen ermöglichen.
 GABRIEL JURI übergreifend möglich wird.

——— HEARTBEAT
 Wie sehr wandelt sich die
 Zahlungsmittelnutzung in
 der Schweiz wirklich? Die
 Umfrage der Nationalbank
 liefert Antworten.
 2017 2020

 Transaktionsanteile nach
 Bargeld
 Zahlungsmitteln

 Methode Zahlungstagebuch Basis
 2020: 21 853 Transaktionen;
 2017: 22 517 Transaktionen; aus-
 schliessliche Betrachtung von
 unregelmässigen Transaktionen

 43%

 70%

 Debitkarte

 22%
 33%
 Die ganze
 Umfrage lesen:

 Kreditkarte

 5%
 13%

 Bezahl-Apps

 0%

 5%

Besitz von Bezahl-Apps
 Schweizerischen Nationalbank (Zürich/Bern 2021)

 2017
Quelle Zahlungsmittelumfrage 2020 der

 2020

 Methode Computer Assisted
 Telephone Interview (CATI)
 Frage Welche der folgenden
 bargeldlosen Zahlungsmittel
 besitzen Sie persönlich? Basis
 alle Befragten (2020: 2126
 11% 48% Personen; 2017: 1968 Personen)

 Nutzung der Kontaktlos-
 Funktion von Zahlkarten

 Immer
 Nie

 Methode Computer Assisted
 Telephone Interview (CATI)
 Frage Wenn Sie mit Ihrer Karte
 bezahlen, wie regelmässig
 nutzen Sie diese kontaktlose
 Bezahlfunktion? Basis Be-
 2017 2020 fragte, die eine Debit- oder
 7% 38% Kreditkarte besitzen (2020:
 40% 18% 2062 Personen; 2017: 1843
 Personen)

 67% 54% 40% 29% 37% Transaktionsanteil von
 Bargeld

 Methode Zahlungstagebuch
 Basis 21 853 Transaktionen bzw.
 Anzahl Transaktionen je Genera-
 tionengruppe Stichprobe Greatest
 & Silent Generation: 169; Baby-
 boomers: 575; Generation X: 622;
 Generation Y: 529; Generation
 Greatest & Silent

 Z: 232
 Babyboomers

 Generation X

 Generation Z
 Generation Y
 (1901–1945)

 (1946–1964)

 (1965–1980)

 (1981–1996)

 (1997–2012)
 Generation

 9

——— ZU BESUCH BEI
 So hat das Universi-
 tätsspital Zürich
 die QR-Rechnung
 eingeführt
 TEXT
 DR. WERNER VOGT,
 WERNER VOGT COMMUNICATIONS AG

 ut geplant ist kasse. Die gesamte Umstellung fand
 halb realisiert: Ende März 2021 statt. Bis Mitte Juli haben
 So könnte man wir eine halbe Million QR-Rechnungen
 die Umstellung an Kassen verschickt.
 des Universi-
 tätsspitals Zü- Wie haben Sie das Projekt aufge-
 rich (USZ) auf gleist? Wie haben Sie Ihre Prozesse
 die QR-Rech- und Systeme auf die QR-Rechnung
 nung zusammenfassen. Das Projekt wur- vorbereitet?
 de grösstenteils mit Inhouse-Kapazitäten Das Projektteam mit Personen aus der
 realisiert. Besonderes Interesse am Projekt Finanzabteilung und IT nahm Anfang
 hatten die Krankenkassen als hauptsäch- 2020 die Arbeit auf. Der Startschuss für
 liche Empfängerinnen der Rechnungen die Umsetzung erfolgte mit den techni-
 vom USZ. schen Anpassungen im SAP-System bezüg-
 lich kreditorische Eingangsrechnungen
 Seit wann hat das USZ auf die QR- und dem automatischen Zahllauf. Im Juni
 Rechnung umgestellt und wie viele letzten Jahres wurde das System zudem
 davon haben Sie bisher verschickt? um die Ausgangsrechnungen an die Kas-
 Die Umstellung am USZ verlief nach einem sen erweitert. Zeitgleich mussten wir
 genauen Zeitplan mit einem kumulativ natürlich dafür sorgen, dass deren Zahlun-
 ansteigenden Rechnungsvolumen, so dass gen bei uns im USZ auch korrekt verbucht
 wir bei Problemen jederzeit hätten korri- werden können.
 gierend eingreifen können. Der erste Ver- Im Zuge der Systemanpassungen haben
 sand einer QR-Rechnung erfolgte am wir die Serverlandschaft und die Erken-
 23. November 2020 an eine kleine Kranken- nungssoftware für den Zahlungseingang

 1

auf den neusten Stand gehoben. Ausser- Wie treiben Sie Innovationen bei der
 dem mussten wir neue Bankkonten mit Digitalisierung des Zahlungsverkehrs
 den neuen QR-IBANs erstellen. voran? Welche Rolle spielt dabei eBill?
 eBill spielt zweifellos eine zentrale Rolle in
 Was lief reibungslos? Was nicht? der Digitalisierung des Zahlungsverkehr,
 Wir arbeiten bereits jahrelang mit den 80% der Rechnungen werden elektronisch
 gleichen externen Beratern und Pro- übermittelt. Bei Rechnungseingängen
 grammierern. Diese Zusammenarbeit und nutzen wir bereits verschiedene elektroni-
 das Vertrauen in deren Arbeit war sehr sche Übermittlungsverfahren. Ausgangs-
 wertvoll. Die vielen offenen Fragen seitens seitig übermitteln wir vor allem an die Kran-
 SAP und Banken am Anfang des Projekts kenkassen und öffentlichen Ämter die
 konnten wir dank regem Austauschs mit Rechnungen elektronisch. Wir sind somit
 den involvierten Parteien fristgerecht bereits sehr gut auf eBill vorbereitet. 
 lösen. Abgesehen davon war die techni-
 sche Vorbereitung tadellos. Die Validie-
 rungsplattformen diverser Banken waren
 diesbezüglich hilfreich. Als wir den Schal-
 ter umlegten, funktionierte in unseren Sys-
 temen alles ab sofort.

 Wie reagierten die Kunden?
 Die vergleichsweise wenigen telefoni-
 schen Rückfragen konnten wir zeitnah
 beantworten.
Im Interview: Nicole Jung,
Projekt- und Applikations-
 Was empfehlen Sie anderen Rech-
managerin, und Patrik
 nungsstellern bei der Umstellung?
Wittenwiller, Fachspezialist
 Das A und O ist eine gute Zusammenarbeit
für Fakturierungsma-
nagement & Leistungsma- und Kommunikation im Projektmanage-
nagement, Universitäts- ment über alle Hierarchiestufen und ex-
spital Zürich ternen Spezialisten hinweg.

 11

TS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY

 Authenticator-
 angemessenen Softwareschutz für die lokal beinhaltet eine lange Zeichenfolge (auch
 auf dem Smartphone gespeicherten si- «Geheimnis» genannt) und gehört zur Fak-
 cherheitssensitiven App-Daten. tor-Kategorie «Besitz». Das heisst, nur

 Apps erobern Grundlagen der 2FA
 die jeweilige Person und die Website-An-
 wendung haben diesen Code. Dieser
 Die 2FA identifiziert eine Person anhand persönliche Code enthält den zentralen

 die Welt der Be- der Kombination von mindestens zwei
 unterschiedlichen und voneinander un-
 Schlüssel, den immer nur die jeweilige
 Person besitzen sollte. Erzeugung, Über-

 nutzerauthen-
 abhängigen Faktoren. Dafür infrage tragung und Handhabung dieses Codes
 kommen: sind deshalb extrem sicherheitssensitiv.
 1. Wissen: etwas, das nur die Person Wird der Code an irgendeiner Stelle ge-

 tifizierung. Doch kennt (PIN, Passwort etc.)
 2. Besitz: etwas, das nur die Person
 besitzt (eine Bankkarte, Sicherheits-
 genüber Dritten preisgegeben, ist der da-
 mit gesicherte Zugang exponiert.
 Die Person kann den Code auf mehr als

 wie funktionie- Token, ein Mobiltelefon etc.)
 3. Biometrische Charakteristika: etwas,
 einem Smartphone scannen, wenn eine
 Backup-Lösung gewünscht ist. Sie ist zu-

 ren diese?
 das die Person ist (biometrische dem angehalten, auch die von den Web-
 Identifikation wie Fingerabdruck, Iris, sites bereitgestellten Codes zur Wiederher-
 Gesichtserkennung etc.) stellung des Kontos zu speichern und an
 In der Regel gibt das Unternehmen den einem sicheren Ort aufzubewahren (z. B. in
 Benötigtes Wissen Faktor «Besitz» als einer der beiden 2FA- einem Passwortmanager).
 — Grundsätzliches Verständnis für Faktoren vor, um eine dynamische Au­ Nach dem Einrichten muss die Person
 Cyber Security thentisierung sicherzustellen. Fehlt einer bei jeder Neuanmeldung die Authentica-
 der zwei festgelegten Faktoren beim tor-App öffnen und neben den Anmelde-
 Da erhöhte Sicherheit und Kundenschutz Login oder ist er falsch, wird der Zugriff daten auch den von der Authenticator-
 mittlerweile bei den meisten Unterneh- verweigert. App für diese Website aktuell angezeigten
 men grossgeschrieben werden, setzt sich sechsstelligen Authentifizierungscode
 für Internet-Anwendungen die Zwei-Fak- eingeben.
 toren-Authentifizierung (2FA) durch. Das
 Ziel dabei ist, Benutzerinnen und Benut- Wie generiert die Authenticator-App
 zer für den Zugang eindeutig zu identifizie- den Code?
 ren und unberechtigten Personen keinen Authenticator-Apps generieren zeitbasierte,
 Zugang zu ermöglichen. einmalige Authentifizierungscodes (Time-
 Je nach Sicherheitsanforderungen set- ­based One-time Password Algorithmus,
 zen Unternehmen verschiedene 2FA- TOTP), die aus sechs Ziffern bestehen und
 Login-Methoden ein, die einen mehr oder alle 30 Sekunden aktualisiert werden. One-
 weniger einfachen und/oder sicheren time bedeutet, dass der Authentifizie-
 Zugang zu Web-Applikationen bieten. Bei rungscode nur einmal für die Anmeldung
 hohen Sicherheitsanforderungen kom- funktioniert. Sollten Angreifende es schaf-
 men in der Regel dedizierte Sicherheits- fen, einen solchen einmaligen Authentifizie-
 verfahren zum Zug. Das ist zum Beispiel Abbildung 1: Als Sicherheitsfaktor werden rungscode abzuschöpfen, funktioniert er
 der Fall, wenn eine Bankkundin oder ein immer häufiger Authenticator-Apps eingesetzt trotzdem spätestens nach 30 Sekunden
 Bankkunde online auf das eigene Zah- nicht mehr.
 lungskonto zugreift und elektronische Zah- 2FA mit Authenticator-Apps Der Authentifizierungscode wird mit ei-
 lungen auslöst. Handelt es sich «nur» um Authenticator-Apps werden in der Regel nem Standard-Algorithmus gemäss der
 den Zugriff auf ein Online-Konto (z. B. So- als zweiter Faktor zusammen mit den Initiative for Open Authentication (OATH)
 cial-Media-Konto) oder werden zusätz- Anmeldedaten verwendet: generiert. Dabei wird eine lange Zeichen-
 liche Sicherheitsmassnahmen wie Inhalts- 1. Wissen: «User Name» und selbst ge- folge, die durch den QR-Scan in die Authen-
 verschlüsselung eingesetzt, kommen als setztes dynamisches Passwort ticator-App übertragen wurde, zusam-
 zweiter Sicherheitsfaktor immer häufiger 2. Besitz: aktuell angezeigter sechsstelli- men mit der präzisen aktuellen Uhrzeit
 sogenannte Authenticator-Mobile-Apps ger Authentifizierungscode der Au­ verrechnet.
 zum Einsatz. Diese sind in jedem grösseren thenticator-App Authenticator-Apps haben keinen Zu-
 App-Store erhältlich und ermöglichen die Um 2FA einzurichten, scannt eine Person griff auf das Website-Konto der Benutzerin-
 2FA auf eine benutzerfreundliche Art und mit der Authenticator-Mobile-App einen nen und Benutzer und kommunizieren
 Weise. Solche allgemein erhältliche Au­ eigens für sie dynamisch generierten QR- nicht mit der Website-Anwendung nach der
 thenticator-Apps eignen sich aber nicht für Code, der auf der Website der Internet- anfänglichen Übertragung des «Geheim-
 das Online-Banking. Sie bieten keinen Applikation angezeigt wird. Der QR-Code nisses». Sie generieren einfach und stumm

 EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPE

Y EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXP

 die Authentifizierungscodes basierend auf
 dem standardisierten Algorithmus, dem
 Geheimnis und der aktuellen Zeit. Sie
 SSFN – Neues
 brauchen dazu nicht einmal eine Internet-
 Netzwerk für Nutzer

 Sw

 e
 oder Telefonverbindung. Die Webanwen- Nutzer

 Su nr is
 is s
 com
 den sicheren
 dung überprüft nach dem gleichen Verfah-
 ren, aber komplett unabhängig von der
 Authenticator-App, ob der eingegebene

 Datenaus-
 Authentifizierungscode aktuell gültig ist.
 Da die gängigen Authenticator-Apps in

 Sunrise
 m
 co
 der Regel alle auf demselben Standard-

 iss
 Nutzer

 tausch

 Sw
 Algorithmus gemäss RFC 6238 (OATH-TOTP)
 aufgebaut sind, kann man beispielsweise Nutzer
 den Authenticator von Microsoft verwen- Nutzer
 den, um sich in sein Google-Konto einzu- Benötigtes Wissen
 loggen oder umgekehrt. — Grundlagen der Netzwerk-
 Abbildung 2: Schematische Darstellung von
 technologie
 Goldige Zukunft Finance IPNet: sternförmige Verbindungen
 — Kenntnis der Schweizer Zahlungs- zu SIX
 Immer mehr Betreiber von Webanwendun-
 gen nutzen den OATH-TOTP-Standard für
 infrastruktur
 2FA und legen ihren Kundinnen und Kun- Die neue Zugangsmöglichkeit
 den nahe, die Zwei-Faktoren-Authenti- Ein sicherer Zugang zu den Infrastruktur- Ab November 2021 steht den Teilnehmern
 fizierung zu verwenden. Die Zeit scheint dienstleistungen ist die Voraussetzung des Finanzplatzes SSFN offen.
 daher nicht mehr fern, da jede Person für einen reibungslos funktionierenden
 täglich eine Authenticator-App auf ihrem Schweizer Finanzplatz. Der Datenaus-
 Smartphone für Web-Logins verwenden tausch zwischen den Teilnehmern am Zah-
 wird. Auch wenn im Online-Banking ähn- lungssystem SIC beispielsweise muss
 Nutzer
 liche Verfahren zur Anwendung kommen, den höchsten Anforderungen an Sicher-
 werden die heutigen allgemein erhältlichen heit und Verfügbarkeit genügen – Stich- Swisscom
 Authenticator-Apps die dort bereits etab- wort Cybergefahr. SIX und die Schweize-
 lierten dedizierten Sicherheitsverfahren rische Nationalbank (SNB) rüsten daher
 Switch
 nicht verdrängen. auf. Sie führen das Secure Swiss Finance Sunrise

 Network (SSFN) als neuen und zusätz-
 PETER RUOSS lichen Zugang zur Infrastruktur für den
 LEAD BUSINESS ARCHITECT PAYMENT
 Finanzplatz ein. Nutzer
 SOLUTIONS, UBS

 Bisherige Zugänge Nutzer
 Nutzer
 Die Teilnehmer des Finanzplatzes, wie bei-
 spielsweise Banken, nutzen unterschied-
 liche Wege für die Datenverbindung – je
 Abbildung 3: Schematische Sicht auf SSFN:
 nach Anforderungen der einzelnen Kom- zusätzlich auch Verbindungen der Teilnehmer
 ponenten der Infrastruktur. Der Börsenzu- untereinander
 gang wird fast ausschliesslich auf privaten
 Leitungen mit kurzer Latenzzeit implemen- Es basiert auf einer neuen, an der ETH Zü-
 tiert. Die Zahlungssysteme SIC und euro- rich entwickelten Technologie namens
 SIC sowie das Effektenabwicklungssystem SCION (Scalability, Control, and Isolation
 SECOM nutzen eine Anbindung via den On Next-Generation Networks).
 schweizerischen Kommunikationsdienst Die SNB und SIX haben aufgrund ihrer
 Finance IPNet. Fast alle anderen Dienste Erfahrungen mit der SCION-Technologie
 lassen sowohl Finance IPNet als auch das die Arbeiten zum Aufbau von SSFN initiiert.
 Internet als Zugang zu. Alternativ können SSFN stellt im Kontext von SCION eine
 die Teilnehmer auch über einen SWIFT- eigene Isolation Domain (ISD) mit eigener
 Anschluss oder ein Servicebüro Daten Trust Root Configuration (TRC) dar.
 austauschen, das dann seinerseits an die
 Infrastruktur angeschlossen sein muss. Vorteile von SSFN
 Das Kommunikationsnetzwerk SSFN
 erlaubt einem genau definierten Nutzer-

ERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONL

TS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY

 kreis (den ISD-Teilnehmern) in einem zur Hand, da die Quelle, also der Absen- Risikoüberlegungen sprechen dafür.
 vom übrigen Datenverkehr separierten der, bekannt ist. Einen solchen Angriff kann Im Zuge der Anbindung an SSFN lohnt
 Netzwerk Telekomanbieter-übergrei- jeder SSFN-Nutzer bereits auf Ebene des es sich, die bestehende Kommunika-
 fend Daten miteinander auszutauschen. Netzwerks unterbinden. tionsinfrastruktur zu analysieren. Mög-
 Die SCION-Technologie kann jedoch Sollte einer der Telekommunikations- licherweise eignet sich SSFN dazu, um
 mehr: Der Sender erhält die Kontrolle über anbieter ausfallen, kann jeder SSFN-Nut- bisher anderweitig ausgebildete Daten-
 den Pfad, den die Daten vom Sender zum zer einfach und dank der pfadorientierten verbindungen zu anderen Teilnehmern
 Empfänger nehmen. Gleichzeitig kann ein Routing-Mechanismen automatisch auf des Finanzplatzes abzulösen.
 Empfänger vorgeben, welcher Sender das Netzwerk eines anderen Telekommu-
 ihm Daten auf welchem Pfad zustellen darf. nikationsanbieters ausweichen. Ausblick
 Dadurch erhalten Sender und Empfänger Voraussichtlich ab November 2021 ist SSFN
 deutlich mehr Kontrolle im Vergleich zu SSFN bedingt keine Anpassung parallel zu den bestehenden Zugängen
 allen existierenden Netzwerkprotokollen der Applikation – Erreichbarkeit ist zugelassen. Mittelfristig wird SSFN Finance
 und können sicherstellen, dass Daten nur gegeben IPNet aufgrund grösserer Flexibilität und
 über die von ihnen als vertrauenswürdig Zur Nutzung von SSFN ist keine Anpassung Funktionalität ersetzen.
 eingestufte Netzknoten fliessen. auf Ebene Applikation notwendig. Das
 Durch die Zusammenarbeit und Vernet- hat auch das Pilotprojekt gezeigt. Einzig SCION- Sunrise
 zung mehrerer Telekommunikationsan- auf Ebene Netzwerk, z. B. der Adressie- Anbindung Swisscom
 SWITCH
 bieter erhöht sich die Robustheit gegen- rung oder Firewall-Regeln, sind Anpassun-
 SCION- Anapaya
 über Ausfällen und Angriffen. Dies gen notwendig.
 Gateways Sunrise1
 deshalb, weil jederzeit der Zustand jeder Alle Dienste von SIX, die den Zugang Swisscom1

 möglichen Verbindung bekannt ist. Fällt über Finance IPNet oder über das Inter- SSFN-Zugangs- SIX
 die genutzte Verbindung aus, wird regelba- net verwenden, werden zukünftig auch via zertifikat

 siert automatisch die nächstbeste Ver­ SSFN erreichbar sein. 1
 | zusammen mit der SCION-Anbindung

 bindung aktiviert und der Datenaustausch
 findet auf dieser Verbindung statt. Im Notwendiger SSFN-Anschluss
 Abbildung 4: Dienstleister, welche die Beschaf-
 Pilotbetrieb wurden Umschaltzeiten von Zur Nutzung von SSFN benötigen die In­- fung eines CSION-Anschlusses und eines
 weniger als einer Sekunde gemessen. frastrukturteilnehmer einen SSFN-An- Zugangszertifikats für SSFN unterstützen.
 Ebenso wichtig ist, dass die Datenverbin- schluss. Dieser besteht aus einer SCION-
 dung für den Dienst transparent ist. So Anbindung durch einen zugelassenen
 CHRISTOPHER KOCH
 verursacht ein Pfadwechsel keinen Unter- Telekomanbieter, einem SCION-Gateway SENIOR STRATEGY MANAGER, SIX
 bruch der aktiven Applikationsverbin- und einem SSFN-Zugangszertifikat.
 dung. Gerade dieser Aspekt macht SSFN SIX empfiehlt aus Redundanzgründen
 gegenüber Finance IPNet überlegen. eine Anbindung über zwei verschiedene
 Hier dauert nämlich der Unterbruch der Telekomanbieter.
 Applikationsverbindung bei einem Ver- Sobald ein Teilnehmer über eine funk-
 bindungswechsel in der Regel mehrere tionsbereite SCION-Anbindung (inkl.
 Minuten. Eine unterbruchsfreie Verbin- SCION-Gateway) verfügt, kann er bei SIX
 dung ist vor allem mit Blick auf die Einfüh- das SSFN-Zugangszertifikat beantragen
 rung von Instant Payments von grossem und den CSR (Certificate Signing Request)
 Vorteil. zur Signierung übermitteln.
 Sobald das SSFN-Zertifikat auf dem
 Governance SCION-Gateway abgelegt ist, meldet sich
 SIX als Product Owner von SSFN definiert dieses über die SCION-Anbindung am
 in Abstimmung mit der SNB und SWITCH Kommunikationsnetzwerk SSFN an. An-
 das Regelwerk, das insbesondere die Zu- schliessend ist der Datenaustausch mit
 lassungskriterien definiert. anderen SSFN-Nutzern möglich, d.h. so-
 Vorerst erhalten ausschliesslich Dienst- wohl mit SIX als auch mit weiteren
 leistungskunden von SIX den Zugang zu Parteien.
 SSFN. Alle Dienstleistungskunden von SIX und
 Servicebüros, die heute Finance IPNet
 Erhöhung der Cybersicherheit nutzen, sollten sich frühzeitig Gedanken
 Da SSFN von anderen Netzwerken logisch über einen SSFN-Anschluss machen.
 getrennt ist, sind Angriffe von ausserhalb – Auch jene, die heute ihre Dienste aus-
 z. B. ein (D)DoS-Angriff – ausgeschlossen. schliesslich via Internet beziehen, kön-
 Sollte ein Angriff innerhalb von SSFN nen von einem SSFN-Anschluss profitieren.
 erfolgen, sind Schutzmassnahmen rasch Die Vorteile, Synergiepotenziale und

 EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPE

Y EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXP

 SIC-Transaktio- 900

 800

 nen – So güns- 700

 600

 tig wie nie zuvor
 500

 400

 300

 Benötigtes Wissen 200

 — Kenntnis der Schweizer 100

 Zahlungsinfrastruktur 0
 — Basiswissen zu Interbank 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

 Clearing und Settlement
 Abbildung 6: Volumenentwicklung in Mio. lel dazu sank der durchschnittliche
 Die Bedeutung des elektronischen Zah- Transaktionen Transaktionspreis kontinuierlich. 2021
 lungsverkehrs und auch die Geschwin- werden Kundenzahlungen mehr als die
 digkeit, in der sich dieser entwickelt, haben form bedeutete eine beträchtliche Hälfte günstiger sein als vor fünf Jahren
 in den letzten Jahren stetig zugenom- Investition für den Finanzplatz. Das ist (s. Abbildung 5).
 men. Elektronisch zu bezahlen ist zur Ge- gut erkennbar an der Entwicklung des
 wohnheit geworden – in einem Umfeld Durchschnittspreises und der kurzfristigen Ausbau der SIC-Plattform
 hoher Konkurrenz und sinkender Margen Steigerung ab 2011 (s. Abbildung 5) zur Am 26. Februar 2021 hat das SIC-System
 für die Teilnehmer am Zahlungssystem Finanzierung dieses Vorhabens. Die erfolg- rund 9,9 Millionen Transaktionen an ei-
 SIC. Dabei kommt es den Finanzinstituten reiche Einführung der SIC4-Plattform nem Tag verarbeitet – so viele wie nie zu-
 zugute, dass SIX Interbank Clearing das erfolgte im April 2016. Parallel dazu hat vor. Im Vergleich dazu lag der Spitzentag
 SIC-System so kostengünstig wie möglich SIX ein neues Preismodell mit dem Ziel Ende 2016 noch bei ca. 5,7 Millionen Trans-
 betreibt. Eine Transaktion kostet heute vorbereitet, ab 2017 zusätzliches Volumen aktionen. Die 10-Millionen-Marke, die vor
 durchschnittlich halb so viel wie vor fünf auf das SIC-System zu bringen und da- einigen Jahren noch in weiter Ferne zu lie-
 Jahren. Und das ist kein Zufall. mit den Durchschnittspreis nachhaltig gen schien, wird wohl noch in diesem
 senken zu können. Jahr fallen. In der Voraussicht, dass die An-
 Technische Evolution und neues forderungen an das SIC-System deutlich
 Preismodell Migration von PostFinance schneller steigen, hat SIX 2019 die Archi-
 SIX Interbank Clearing begann 2012 mit Im Zuge der Einführung des neuen Preis- tektur des Systems deshalb bereits auf
 der Implementierung der SIC4-Plattform. modells entschied PostFinance 2017, bis zu 20 Millionen Transaktionen pro Tag
 Neben der Einführung des ISO-20022- ihren gesamten Interbankenzahlungsver- ausgerichtet.
 Meldungsstandards hatte die vierte Ge- kehr künftig über die SIC-Plattform abzu-
 neration zum Ziel, bis zu 10 Millionen wickeln. Mit Abschluss dieses mehrjährigen Instant Payments
 Transaktionen pro Tag verarbeiten zu kön- Projekts im April 2021 konnte das Volu- Mit dem Bau der SIC5-Plattform hat der
 nen (das Doppelte eines damaligen Spit- men in SIC gesteigert werden (s. Abbildung Verwaltungsrat der SIX Interbank Clea-
 zentages). Die Runderneuerung der Platt- 6). Kombiniert mit dem natürlichen ring AG bereits entschieden, in die nächste
 Wachstum an Transaktionen verzeichnet Generation der Zahlungsverkehrsinfra-
 Abbildung 5: Durchschnittspreis pro das System damit über die letzten Jahre struktur zu investieren. Die Instant-Pay-
 Transaktion in Rappen eine deutliche Volumensteigerung. Paral- ment-Fähigkeiten des SIC-Systems wer-
 den es den Teilnehmern ermöglichen, neue
 6.00 Zahlungsverkehrsprodukte auf dem Fi-
 5.50 nanzplatz Schweiz zu lancieren. Das Ziel
 5.00 für SIX Interbank Clearing bleibt dabei
 4.50
 unverändert: die Senkung des Durch-
 4.00
 schnittspreises auch über die nächsten
 3.50
 Jahre hinweg fortzuführen.
 3.00

 2.50
 TIMO PFAHL
 2.00
 MITGLIED DER GESCHÄFTSLEITUNG,
 1.50
 SIX INTERBANK CLEARING
 1.00

 0.50

 0.00
 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021

ERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONLY EXPERTS ONL

——— PANORAMA
 Bancomatendichte

 ——— WERTE
 Das Bancomaten-Netzwerk in der Schweiz
 könnte von derzeit knapp 6000 Geräten
 auf rund 2100 verkleinert werden, ohne
 den Zugang der Bevölkerung zu Zahlungs-
 verkehrsdiensten zu gefährden. Das zeigt
 eine aktuelle Studie im Auftrag von SIX.
 Eine bedarfsgerechte Verteilung der Ban-
 comaten würde die Effizienz in vielen
 Gegenden sogar erhöhen und gleichzei-
 tig die Bargeldversorgung an heute we-
 nig erschlossenen Standorten langfristig
 sichern.

 Die Ablösung der Ein- Weitere Informationen
 zahlungsscheine six-group.com/cash-infrastructure

 durch die QR-Rech-
 nung bzw. eBill
 rückt näher: Schwei-
 zer Unternehmen
 erkennen entsprechen-
 den Handlungsbe-
 darf. Das zeigt die
 neuste Umfrage.
 Weitere Informationen
 six-group.com/gfs-bern

 Open Finance
 Die gemeinsame Nutzung von Kunden-
 daten zwischen Finanzinstituten und
 Drittanabietern gewinnt an Fahrt. Füh-
 rende Parteien der Schweizer Vermö-
 gensverwaltungsbranche haben sich mit
 OpenWealth auf einen Standard der
 Programmierschnittstellen (APIs) geeinigt.
 Das Anwendungspotenzial dieser in der
 Schweiz entstandenen OpenAPI geht weit
 über die Landesgrenze hinaus. Die ers-
 ten zwei Banken, die damit live gehen,
 haben bLink von SIX als Open-Banking-
 Plattform ausgewählt.

 Weitere Informationen
 openwealth.ch
 1

59
 Das Goldvreneli zu Geburtstagen,
 Weihnachten oder als Wettbewerbspreis
 ist eine jahrzehntelange Tradition in
 der Schweiz. Bevor es als Sammlerstück
 populär wurde, war die Goldmünze
 gesetzliches Zahlungsmittel. Diese Funk-
 tion verliert sie 1936 nach der drasti-
 schen Abwertung der Schweizer Wäh-
 rung in Folge der Weltwirtschaftskrise.
 Das 20-Franken-Stück wurde zwischen
 1897 und 1949 fast 59 Millionen Mal
 geprägt.

 1

——— GLOBAL PERSPECTIVES

 Digitales
 (BANCOMAT und Plick), Polen (BLIK) und Wir wollen einen einheitlichen Zahlungs-
 Bulgarien (BORICA). ansatz, gepaart mit Innovationen, die un-
 «Wir sind davon überzeugt, dass die seren Märkten gerecht werden», erklärt

 Portemonnaie Kooperation unter den europäischen
 Anbietern viel Potenzial hat und unserer
 Anton Stadelmann.
 EMPSA hat dafür eine Arbeitsgruppe
 Kundschaft und unseren Händlern neue eingerichtet, die sich mit der Interopera-

 für Europa? Möglichkeiten bieten wird. Das Ziel ist klar
 die grenzüberschreitende Interoperabili-
 bilität der nationalen Systeme beschäftigt.
 Eine weitere Arbeitsgruppe befasst sich
 tät für die sehr erfolgreichen nationalen mit den rechtlichen und kommerziellen
 Das Smartphone als Zahlungsmittel hat mobilen Zahlungssysteme», erklärt EM- Rahmenbedingungen für systemüber-
 sich in den europäischen Ländern erfolg- PSA-Vorsitzender Anton Stadelmann, der greifende Transaktionen. Diese werden
 reich durchgesetzt. 14 führende Anbieter als stellvertretender CEO von TWINT in durch unterschiedliche Gesetzgebungen
 für mobiles Bezahlen mit insgesamt rund der Schweiz tätig ist. und Geschäftsumfelder beeinflusst.
 60 Millionen Nutzerinnen und Nutzern ha- EMPSA wird somit die internationale Derzeit laufen bereits Pilotversuche
 ben sich in der European Mobile Payment Nutzung der heimischen mobilen Zah- zwischen verschiedenen Ländern, bei
 Systems Association (EMPSA) zusammen- lungssysteme durch Interoperabilität zwi- denen auch die Schweiz mit TWINT invol-
 geschlossen. Sie wollen die Zusammen- schen den bestehenden «nationalen viert ist. EMPSA hat jedoch noch keinen
 arbeit im internationalen Zahlungsverkehr Champions» ermöglichen. Die EMPSA-Mit- Zeitplan für die Einführung von länderüber-
 fördern. EMPSA wurde in Zürich gegrün- glieder haben bereits eine hohe Markt- greifenden Lösungen bekannt gegeben.
 det und hat dort ihren Sitz. Die EMPSA-Mit- und Nutzungsakzeptanz in ihren Ländern. TWINT rechnet jedoch damit, dass ab Früh-
 glieder sind die führenden Anbieter in Das ermöglicht dem Verband, auf grosse jahr 2022 in ersten Nachbarländern der
 Belgien (Bancontact Payconiq), Bosnien Infrastrukturinvestitionen zu verzichten Schweiz mit TWINT bezahlt werden kann.
 und Herzegowina (BAMCARD), Deutsch- und von den nationalen Anwendungs-
 land und Österreich (Bluecode), Dänemark erfahrungen zu profitieren. «Durch die TEXT
 DR. VICTOR SCHMID, CHAIRMAN & PARTNER
 und Finnland (MobilePay), Niederlande Etablierung gemeinsamer Standards
 HIRZEL.NEEF.SCHMID.KONSULENTEN
 (Currence iDEAL), Portugal (SIBS / MB WAY), basierend auf der Stärke dynamischer na-
 Slowenien (Bankart), Schweden (Swish), tionaler Marktteilnehmer glauben wir,
 Schweiz (TWINT), Norwegen (VIPPS), Italien das Beste aus zwei Welten zu vereinen.

 1

Auf dem Weg schliesslich als reines Tauschmittel oder
 nur als Wertaufbewahrungsmittel mit tra-
 ditionellen Währungen konkurrieren.

 zum digitalen Die Idee des Wettbewerbs von Währun-
 gen kann allerdings das Gleichgewicht

 Zentralbank-
 des internationalen Währungssystems ge-
 fährden. Die Autoren des BIZ-Studie sa-
 gen voraus, dass private Emittenten ver-

 geld
 suchen werden, ihren Produkten durch
 Differenzierung eine gute Position im Wett-
 bewerb der Währungen zu verschaffen.
 Zentralbanken auf der ganzen Welt den- So könnten sie die Geldfunktion an Social-
 ken laut darüber nach, eigene digitale Media-Netzwerke und deren Services
 Währungen zu lancieren. Wie intensiv sie knüpfen. Damit ist eine Währung dann
 sich mit dem Thema beschäftigen, zeigt nicht mehr an ein Land gebunden, son-
 eine neue Studie der Bank der Zentralban- dern an dieses – vermutlich internationa-
 ken (Bank für Internationalen Zahlungs- le – Netzwerk. Die Gefahr liegt dann darin,
 ausgleich BIZ) mit Sitz in Basel. Rund 50 dass eine sehr attraktive social-media-ba-
 Notenbanken haben gemäss der BIZ sierte Währung die Währungen von klei-
 (BIS Working Paper No. 941) bereits Kon- neren Ländern oder Ländern mit «schwa-
 zepte oder gar Prototypen des digitalen chen» Währungen weitgehend ersetzen
 Zentralbankgeldes (Central Bank Digital könnte. Das bringt die Stabilität des Wäh-
 Currency CBDC) erarbeitet. Was treibt rungs- und Bankensystems dieses Lan-
 sie an? des in Gefahr – und wenn es häufig genug
 Des Pudels Kern: Private digitale Wäh- auftritt auch des internationalen Wäh-
 rungen à la Bitcoin oder Facebook könn- rungssystems.
 ten die Regeln der Geldwirtschaft, wie wir Eine weitere Gefahr ist natürlich, dass
 sie heute kennen, aushebeln. Voraus- eine privat ausgegebene Währung plötz-
 gesetzt, sie finden eine breite Akzeptanz. lich ihren Wert verlieren kann, sobald Men-
 Ein solches Szenario hätte Konsequen- schen nicht mehr an ihren Wert glauben.
 zen. So etwa bezüglich der drei traditionel- Dies wäre sozusagen der Bankrott einer
 len Funktionen des Geldes, die bei tradi- Währung. Dieser wird dadurch wahr-
 tionellen Währungen Hand in Hand gehen: scheinlicher, dass im Hintergrund keine
 Wertaufbewahrung, Tauschmittel und Nationalbanken oder Staaten mehr für
Basel, Hauptsitz der
BIZ, bietet auch Rechnungseinheit. Digitale Währungen den Wert dieser Währungen garantieren.
Kultur, Pharma und könnten sich im Gegensatz dazu auf Die Bilanz der BIZ: «In einer digitalen
Architektur. bestimmte Rollen spezialisieren und aus- Wirtschaft kann Bargeld effektiv verschwin-
 den. Zahlungen können sich an soziale
 und Wirtschaftsplattformen orientieren
 statt an die Kreditvergabe der Banken,
 was die traditionellen geldpolitischen Trans-
 missionskanäle schwächt. Regierungen
 müssen möglicherweise CBDC anbieten,
 um die monetäre Unabhängigkeit zu
 bewahren.»

 TEXT
 GABRIEL JURI

 19

Willst du den Wert des Geldes kennenlernen,
dann geh und versuche, dir welches zu borgen.
 Benjamin Franklin (1706–1790)