Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Herbst 2019 - EHL Immobilien

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Büromarktbericht
Wien| Herbst 2019

                      Wir leben
                    Immobilien.
Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Herbst 2019 - EHL Immobilien
Vorwort

     In Wien liegt der Fokus derzeit sehr stark auf qualita-   da Mietinteressenten mehr denn je gut beraten sind,
     tiv hochwertigen Büroneubauten. Die vergleichswei-        nicht nur die bestehenden Objekte, sondern vor
     se geringe Neuflächenproduktion im heurigen Jahr          allem auch die Pipeline an Projekten im Bau- oder
     wird der hohen Nachfrage nur bedingt gerecht. Für         Planungsstadium nach adäquaten Angeboten zu
     Mietinteressenten ist das eine herausfordernde Situ-      analysieren. So können unsere Experten Angebote
     ation. Vor allem Unternehmen, die mehr als 3.000 m2       identifizieren, die perfekt dem individuellen Anforde-
     suchen, finden nur bei frühzeitiger Standortplanung       rungsprofil entsprechen.
     passende Flächen. Dafür entsprechen diese dann
     wirklich höchsten Ansprüchen.                             Wir laden Sie herzlich ein, mit unseren Experten
                                                               Ihre Wünsche und Erwartungen an Ihren künftigen
     In diesem Umfeld sind die umfassenden Marktkennt-         Bürostandort zu besprechen. Sie können sich darauf
     nisse des EHL-Büroteams sowie die langjährigen,           verlassen, dass wir gemeinsam mit Ihnen optimale
     vertrauensvollen Kontakte zu Entwicklern und Inves-       Lösungen finden.
     toren für unsere Kunden von besonderem Nutzen,

     Mag. Michael Ehlmaier FRICS                               Mag. Stefan Wernhart MRICS
     Geschäftsführender Gesellschafter                         Geschäftsführer
     EHL Immobilien GmbH                                       EHL Gewerbeimmobilien GmbH

     DI Alexandra Bauer MRICS                    Thomas Schanda, MA                          Mag. Franz Pöltl FRICS
     Market Research | Bereichsleiterin          Büroimmobilien | Bereichsleiter             Geschäftsführender Gesellschafter
     EHL Gewerbeimmobilien GmbH                  EHL Gewerbeimmobilien GmbH                  EHL Investment Consulting GmbH

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Überblick Büromarkt Wien

     Executive Summary
             Vorverwertungen nehmen weiter zu                                     Mietpreisentwicklung weiterhin aufstrebend
             Die 2018 und 2019 fertiggestellten Büroobjekte weisen                Die Spitzenmieten konnten ihr hohes Niveau von
             großteils einen hohen Vermietungsgrad bzw. teilweise                 25,50 EUR/m2 halten, die Durchschnittsmieten
             sogar Vollvermietung auf. Ab 2020 steigt die Neuflä-                 steigen aufgrund der zahlreichen Abschlüsse in hoch-
             chenproduktion wieder deutlich auf 165.000 m2 und                    wertigen Neuobjekten auf 14,80 EUR/m2.
             die Nachfrage nach diesen Projekten bestimmt bereits
             jetzt den Markt.                                                     Investment: Büroobjekte bleiben rares Gut
                                                                                  Eine von hoher Liquidität und geringen Kapitalkosten
             Leerstandsrate erreicht Rekordtief                                   getriebene Investmentnachfrage sowie der Mangel
             Hohe Vorverwertung und geringe Neuflächenproduk-                     an Core-Immobilien führen dazu, dass 2019 auch
             tion lassen die Leerstandsrate auf ein historisches                  ältere Büroobjekte stark gefragt sind.
             Tief von 4,8 Prozent sinken.

              Nachfrage* | Angebot 2019                                           Mieten I Erstbezug**** (in EUR/m2 pro Monat)
              Neuflächenproduktion                               45.000 m2        Beste Lage                                   18,0 - 25,5
              Vermietungsleistung*                              220.000 m2        Gute Lage                                    13,5 - 18,0
                                                                                  Durchschnittliche Lage                       10,0 - 13,5
              Marktindikatoren                                                    Spitzenmieten                                       25,5
              Neuflächenproduktion                                  sinkend
              Vermietungsleistung                                      stabil     Wirtschaftsdaten Österreich 2019*
              Leerstand                                             sinkend       		Arbeitslosenquote                Österreich 4,6 %
              Spitzenrendite                                 leicht sinkend       		 (Eurostat)                         EU (28) 6,6 %
                                                                                                                  Eurozone (19) 7,9 %
              Mietpreisniveau                                                     Nom. BIP EUR Mrd.                             402,7
              Durchschnittsmieten                           leicht steigend       Wirtschaftswachstum                          2,00 %
              Spitzenmieten                                           stabil      Inflationsrate                               2,10 %
                                                                                  Staatshaushaltsdefizit                      -0,40 %
              Bürobestand                     Gesamtmarkt**          VRF***
                                                                                  *    Prognose
              Bürofläche in m2                    11.295.050     6.018.988        **   Alle Kennzahlen des Berichts beziehen sich, wenn nicht anders ange-
                                                                                       führt, auf den Gesamtbestand, welcher Alt- und Neubauten inkludiert
              Leerstandsrate                            4,8 %         4,4 %       *** laut Vienna Research Forum, www.viennaresearchforum.at
                                                                                  **** EHL Mietpreisspiegel von 100 errichteten bzw. generalsanierten
                                                                                       Bürogebäuden an verschiedenen Standorten
                                                                                                               Quelle: EHL Market Research | Q3 2019

             Büromarkt Wien 2015-2019
                                                    320.000
300.000 m2
                                                                                                                                                             8%
                                                                                                              270.000
                                                                                                  260.000
                                                                                                                                           220.000*
225.000 m2                                                                                                                                                   7%
                         200.000                                                185.000

                                                                    150.000
150.000 m2     130.000                                                                                                                                       6%

 75.000 m2                               60.000                                                                                                              5%
                                                                                                                                45.000
                                                                                                                                                             Leerstandsrate

        0                                                                                                                                                    4%
                     2015                        2016                      2017                          2018                          2019
                 Neuflächenproduktion in m2             Vermietungsleistung in m2                                                          *Prognose                          3
                                                                                                               Quelle: EHL Market Research | Q3 2019
Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Herbst 2019 - EHL Immobilien
© BRICK VISUAL/SRE/EGI                                                                                      © vdx.at

                  Trend zur Vorverwertung -
                  Mieter müssen langfristig planen
                         Die 2019 stark rückläufige Neuflächenproduktion auf      eine entsprechende Fläche findet. Insbesondere
                         dem Wiener Büromarkt führt dazu, dass sich Mietinte-     in den zuletzt besonders stark wachsenden
                         ressenten frühzeitig nach Neuflächen umsehen müssen.     Büroclustern, wie z.B. der Region Lassallestraße/
                         Sofort beziehbare Erstbezüge mit mehr als 3.000 m²       Messe/Prater, dem Quartier Belvedere am
                         zusammenhängender Bürofläche sind aktuell nur            Hauptbahnhof oder der Region Wienerberg,
                         eingeschränkt verfügbar. Unternehmen, die größere        sind die Entwicklungspotenziale für Neubauten
                         Einheiten suchen, sind gut beraten, einen zeitlichen     weitgehend erschöpft. Potenzielle Mietinteressenten
                         Vorlauf einzuplanen.                                     können in diesen Lagen auf hochwertig sanierte
                                                                                  Bestandsobjekte, wie z.B. das Quartier Lassalle im
                         Bei Einheiten von 1.000 bis 3.000 m² ist zu empfehlen,   zweiten Bezirk, myhive Ungargasse im dritten Bezirk
                         einen Suchauftrag mindestens zwölf Monate vor dem        oder myhive Wienerberg, ausweichen.
                         geplanten Bezugsdatum zu erteilen, bei größeren
                         Einheiten mit mehr als 3.000 m² sind sogar bis zu 18
                         Monate sinnvoll. Andernfalls können Anforderungen
                                                                                          „Mietinteressenten sollten Um-
                         an Qualität, Größe oder Lage eventuell nicht vollstän-
                         dig erfüllt werden.                                              züge mit genügend Vorlaufzeit ein-
                                                                                          planen und auch Objekte in neuen
                         Vorvermietungen dominieren den Markt
                                                                                          Hotspots in Betracht ziehen.“
                         Die aktuellen Vermietungszahlen belegen die
                         geänderten Marktverhältnisse in eindrucksvoller
                         Weise. Von den Vermietungen mit mehr als                 Ab 2022 werden mit großflächigen Neubauprojekten,
                         1.000 m2 im heurigen Jahr entfielen 40 Prozent auf       wie z.B. dem „ViennaTwentytwo“ im 22. Bezirk, dem
                         Vorverwertungen, bei denen der Mietbeginn mehr           „Francis Vienna“ auf den Althangründen beim Franz-
                         als zwölf Monate nach dem Vertragsabschluss              Josefs-Bahnhof oder dem Büroturm „Weitblick“ im
                         liegt. Doch auch eine rechtzeitige Planung ist keine     Viertel Zwei, neue Hotspots am Wiener Büromarkt
                         Garantie dafür, dass man an seinem Wunschstandort        entstehen.

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Mietpreise und Leerstandsraten

    Mietpreisentwicklung 2012-2019

    € 30/m2

    € 25/m2

    € 20/m2

    € 15/m2

    € 10/m2

     € 5/m2
                           2012            2013              2014            2015               2016              2017                  2018             2019

       Spitzenmieten              Durchschnittliche Lage         Gute Lage          Beste Lage                    Quelle: EHL Market Research | Q3 2019

    Mietniveau in den Wiener Büroregionen

    € 30/m2

    € 25/m2

    € 20/m2

    € 15/m2

    € 10/m2
                      Innenstadt Hauptbahnhof Vienna DC       Lassallestr. Region Süd    Region Ost      Seestadt          Region        Region     Flughafen Wien
                      Umgebung     Quartier   Umgebung          Messe      Wienerberg     Erdberg         Aspern            Nord          West        Umgebung
                                  Belvedere                     Prater
                                                                                                                  Quelle: EHL Market Research | Q3 2019

    Spitzenmieten (in EUR/m² pro Monat)                                                  Leerstandsraten (in %)
                                              115,4        London (West End)                                                    10,2     Bukarest
                             70,8      Paris (CBD)                                                                              10,2     Mailand
                    50,0     Mailand                                                                                         9,3       Madrid
                44,0       Frankfurt                                                                                      8,5       Warschau
              39,0     München                                                                                      7,1     Frankfurt
             37,0      Berlin                                                                                    6,7       Amsterdam
             35,8     Amsterdam                                                                                6,3        Budapest
             35,5     Madrid                                                                             4,8     Wien
       25,5     Wien                                                                                   4,0     Prag
      25,0      Budapest                                                                          3,5        London (West End)
      24,0      Warschau                                                                    2,2        München
      23,0     Prag                                                                       1,7      Berlin
     19,0     Bukarest                                                                    1,5     Paris (CBD)

                                                                                 Quelle: EHL Market Research | BNP Paribas Real Estate | Q3 2019

                                                                                                                                                                     5
Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Herbst 2019 - EHL Immobilien
1. Innenstadt | Umgebung
                                    Wiener                                                                                                             Wichtige Objekte

                                                                                                        © VDX.at
                                                                                                                                                       1010, Hohenstaufengasse 9

                                    Büroregionen                                                                                                       1010, Operngasse 6
                                                                                                                                                       1010, Goldenes Quartier Office
                                                                                                                                                       1010, Haus am Schottentor*
                                                                                                                                                       1010, Kärntnerringhof
                                    Der Wiener Büromarkt ist in mehrere Clusterregionen
                                                                                                                                                       1010, Schwarzenbergplatz 3
                                    gegliedert, auf die sich die Neubauleistung
                                                                                                                                                       1010, Schreyvogelgasse 2*
                                    konzentriert. Die Karte gibt einen Überblick über die
                                                                                                                       Mietpreise        € 15,0–25,5   1030, myhive Ungargasse*
                                    wichtigsten Büroachsen sowie die Indikatoren über                                  Mietentwicklung
                                    Angebots-, Nachfrage- und Mietpreisentwicklung.                                    Nachfrage
                                                                                                                       Angebot

                                    2. Region Nord
                                                                    Wichtige Objekte
    © Henning Kraft

                                                                    1190, Skyline
                                                                    1190, Square 1
                                                                    1200, Rivergate                                                                                                       u4
                                                                    1200, Millennium Tower
                                                                    1200, Optimum
                                                                    1210, Florido Tower
                                                                                                                                                                u5
                                    Mietpreise        € 11,0–18,5                                                                                                    u3
                                    Mietentwicklung
                                    Nachfrage
                                    Angebot                                                                                                                                               u2 u5
                                                                                                                                                  u4
                                                                                                                                A1

                                    3. Region West
                                                                    Wichtige Objekte
    © Wüstenrot

                                                                    1120, Forum Schönbrunn                                                                                     u2
                                                                    1120, Arcade Meidling
                                                                    1120, U4 -Center
                                                                    1130, Kai West
                                                                    1130, Hietzinger Kai 131
                                                                                                                                                                                    A23
                                                                    1150, BahnhofCity Wien West
                                                                                                                                                                u6
                                    Mietpreise        € 10,0–14,5                                                                                                                              S1
                                    Mietentwicklung
                                    Nachfrage
                                                                                                                                           A21
                                    Angebot

                                                                                                                                                                          A2
                                    4. Region Süd | Wienerberg                                                         5. Vienna DC | Umgebung
                                                                    Wichtige Objekte                                                                   Wichtige Objekte
    © Holzbauer & Partner ZT GmbH

                                                                                                        © SIGNA, ARE

                                                                    1100, myhive am Wienerberg                                                         1220, Ares Tower
                                                                    1100, The Brick - Biotope Offices                                                  1220, DC Tower
                                                                           am Wienerberg                                                               1220, Andromeda Tower
                                                                    1120, Euro Plaza                                                                   1220, Tech Gate Vienna
                                                                    1120, Inno Plaza                                                                   1220, IZD Tower
                                                                    1230, Silo Plus                                                                    1220, Saturn Tower
                                                                    2345, Campus 21                                                                    1220, Vienna Twentytwo*
                                    Mietpreise        € 11,5–18,0                                                      Mietpreise        € 12,5–22,0
                                    Mietentwicklung                                                                    Mietentwicklung
                                    Nachfrage                                                                          Nachfrage
                                    Angebot                                                                            Angebot

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Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Herbst 2019 - EHL Immobilien
6. Lassallestraße | Messe | Prater
                                                                                                                                                     Wichtige Objekte

                                                                                                   © JAMJAM
                                                                                                                                                     1020, Austria Campus
                                                                                                                                                     1020, Quartier Lassalle*
                                                                                                                                                     1020, Galaxy 21
                                                                                                                                                     1020, E-Zone
                                                                                                                                                     1020, Weitblick, Viertel Zwei*
                                                                                                                                                     1020, Prater Glacis*

                                                                                                                     Mietpreise        € 12,0–18,0
                                                                                                                     Mietentwicklung
                                                                                                                     Nachfrage
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    A22
                                           u1
                                                                                                                     7. Region Ost | Erdberg
                                                                                                                                                     Wichtige Objekte

                                                                                                   © markus-kaiser
                              u6                                S2                                                                                   1030, Austro Tower*
                                                                                                                                                     1030, Solaris
                                                                                                                                                     1030, ORBI Tower
                                                                                                                                                     1030, MGC Office Park
                                                                                                                                                     1030, T-Center
                                                                       u2                                                                            1030, ViE
                                                                                                                                                     1110, OCG Office Campus
                                                                                                                     Mietpreise        € 11,5–19,5         Gasometer
                                                                                                                     Mietentwicklung
                                                                                                                     Nachfrage
                                                                                                                     Angebot

                                                                                                                     8. Hauptbahnhof | Quartier Belvedere
                                                                                                                                                     Wichtige Objekte
                                                                                                   © ZOOMVP

                                   u3                                                                                                                1100, QBC
                                                                                                                                                     1100, The Icon Vienna
                                                                                                                                                     1100, Laxenburger Straße 36
                                                                                                                                                     1100, 1100 Columbus
                         u1                                A4

                                                          10.
                                                                                                                     Mietpreise        € 15,0–22,0
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                                                                                                                     Mietentwicklung
                                                                                                                     Nachfrage
                                                                                                                     Angebot

                         10. Flughafen Wien | Umgebung                                                               9. Seestadt Aspern
                                                        Wichtige Objekte                                                                             Wichtige Objekte
      © HNP Architects

                                                                                       © cetus Baudevelopment
                                                                                                      u kito at

                                                        1300, Office Park 1                                                                          1220, Hoho Wien
                                                        1300, Office Park 2                                                                          1220, Campus West
                                                        1300, Office Park 3                                                                          1220, Technologiezentrum
                                                        1300, Office Park 4*                                                                               Seestadt, Bauteil 2*
                                                        2320, Concorde Business Park                                                                 1220, SeeHub
                                                                                                                                                     1220, Mischa

                         Mietpreise        € 9,5–22,0                                                                Mietpreise        € 11,5–18,0
                         Mietentwicklung                                                                             Mietentwicklung
                         Nachfrage                                                                                   Nachfrage
                         Angebot                                                                                     Angebot                                            *Projekt
                                                                                                                                                                                      7
Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Herbst 2019 - EHL Immobilien
Fertigstellungen | Vermietungen

    Großvermietungen beleben den Markt
             Der Wiener Büromarkt hat 2019 im Jahresverlauf                              zu rechnen. Bemerkenswert ist, dass auch heuer
             deutlich an Fahrt aufgenommen. Eine Vermietungs-                            wieder Großvermietungen mit mehr als 10.000 m²
             leistung von 162.000 m2 in den ersten drei Quartalen                        abgeschlossen werden konnten, auch die Mieten
             sorgt für ein erfreuliches Zwischenergebnis.                                entwickelten sich leicht nach oben. Die starke
             Damit kommt der Markt dem Vorjahreswert von                                 Nachfrage und die geringe Neuflächenproduktion
             167.000 m2 recht nahe. Für das Gesamtjahr ist                               wirken sich sehr positiv auf die Leerstandsrate aus, die
             mit einer Vermietungsleistung von 220.000 m²                                bis Jahresende auf 4,7 Prozent zurückgehen wird.

             Fertigstellungen 2019 |2020                                                                              Vermietungsleistung nach Regionen*
                                                                                                                                 1%•
              Objekt                                     Größe             Adresse
             Inno Plaza                                   15.000 m2         1120, Lehrbachgasse 18
                                                                                                                                    15 %
             Silo Plus                                    11.000 m2         1230, Lemböckgasse 57-59
                                                                                                                                                     29 %
      2019

             HoHo Wien                                      7.700 m2        1220, Janis-Joplin-Promenade 26
             Technologiezentrum Seestadt, BT 2              7.100 m2        1220, Christine-Touaillon-Str. 11
                                                                                                                            18 %
             Mischa                                         3.900 m2        1220, Sonnenallee 22
             QBC 1+2                                      36.000 m    2
                                                                            1100, Wiedner Gürtel 5, Am Belvedere 10
             Office Park 4                                26.000 m2         1300, Towerstraße                                                     19 %
                                                                                                                                    18 %
             Haus am Schottentor *                        24.500 m2         1010, Schottengasse 6-8
             The Brick - Biotope Offices am Wienerberg    19.000 m2         1100, Triester Straße 89-91
      2020

             myhive Wienerbergstraße 7-9 *                10.000 m2         1100, Wienerbergstraße 7-9                    Hauptbahnhof | Quartier Belvedere
                                                                                                                          Innenstadt und Umgebung
             Rathausstraße 1 **                             9.000 m   2
                                                                            1010, Rathausstraße 1
                                                                                                                          Lassallestraße | Messe | Prater
             myhive Ungargasse*                             7.000 m2        1030, Ungargasse 37
                                                                                                                          Region Süd | Wienerberg
             Prater Glacis                                  4.300 m2        1020, Perspektivstraße 4                      Region Ost | Erdberg
             Operngasse 6 *                                 2.000 m2        1010, Operngasse 6                            Vienna DC / Umgebung

             * Generalsanierung **Eigennutzung                         Quelle: EHL Market Research | Q3 2019
             In der Tabelle sind ausschließlich jene Objekte angeführt, bei denen die Bauentscheidung bereits
             gefallen oder ein Baubeginn erfolgt ist. Die zahlreichen fertig geplanten Projekte, bei denen noch
             kein bauauslösender Vorverwertungsgrad erreicht wurde, sind in dieser Tabelle nicht erfasst.
                                                                                                                      Vermietungsleistung nach Branchen*
                                                                                                                            3%•                 •2%
                                                                                                                          4%•
             Vermietungen 2019 (ausgewählte Beispiele)
                                                                                                                                 5%
                                                                                                                                                     31 %
              Mieter                                     Größe              Adresse
                                                                                                                             15 %
              Erste Group                                  17.000 m2        1100, Bel & Main
              AMS & MA 40                                  13.100 m2        1120, Inno-Plaza
              Wiener Wohnen                                 6.600 m2        1030, Erdbergstraße 200
                                                                                                                                15 %
              XING E-Recruiting                             5.600 m2        1010, Haus am Schottentor
                                                                                                                                              25 %
              itworks Personalservice                       5.100 m   2
                                                                            1020, Obere Donaustraße 33
              Wirtschaftsuniversität Wien                   4.300 m2        1020, Prater Glacis
              Grant Thornton Austria                        4.000 m2        1100, QBC 1+2                                 Öffentlicher Sektor
              BM f. Bildung, Wissenschaft & Forschung       3.900 m2        1090, Wasagasse 2                             Banken- und Versicherungssektor
                                                                                                                          IT | High-Tech
              Fonds Soziales Wien                           3.800 m2        1030, Erdbergstraße 200
                                                                                                                          Rechtsanwälte, Unternehmens- und
              World Bank Group                              3.000 m2        1020, Galaxy Tower                            Wirtschaftsberatung
              Dimension Data                                2.800 m2        1020, Austria Campus                          Sonstiges
              Porsche Holding                               2.650 m2        1020, Austria Campus                          Bildungs- und Schulungseinrichtung
              Western Union                                 2.500 m2        1100, The Icon Vienna                         Pharma und Gesundheit
                                                                                                                          Bauwesen, Immobilien
                                                                          Quelle: EHL Market Research | Q3 2019
                                                                                                                      *Vermietungen ab 1.000 m2 berücksichtigt
                                                                                                                      Quelle: EHL Market Research | Q3 2019
8
Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Herbst 2019 - EHL Immobilien
Investmentmarkt

    Spitzenrenditen Büroimmobilien im europäischen Vergleich (in %)
               7,25

                                 5,5

                                                  4,5

                                                                      London (West End)
                                                               4,25

                                                                                          3,5

                                                                                                            3,5

                                                                                                                            3,4

                                                                                                                                            3,25

                                                                                                                                                          3,25

                                                                                                                                                                                                 2,95
                                                                                                                                                                               3,0
                                                                                                Amsterdam

                                                                                                                                                                                                                  2,8
                                                                                                                                                                 Paris (CBD)

                                                                                                                                                                                                                                 2,7
                                       Warschau
                      Budapest

                                                                                                                                                                                                        München
                                                                                                                                                                                     Frankfurt
    Bukarest

                                                                                                                  Mailand

                                                                                                                                   Madrid

                                                                                                                                                                                                                        Berlin
                                                                                                                                                   Wien
                                                        Prag

                                                                                                                            Quelle: EHL Market Research | BNP Paribas Real Estate | Q3 2019

Investmentmarkt
    Der Wiener Büroinvestmentmarkt ist aufgrund des                                                                               ten Objekte haben sich überwiegend institutionelle
    hohen Anlagedrucks weiterhin von einem deutlichen                                                                             Investoren bereits in den Vorjahren in einem frühen
    Nachfrageüberhang und ausgezeichneten Zukunfts-                                                                               Entwicklungsstadium im Zuge von Forward Purcha-
    aussichten geprägt. Durch die fortgesetzte Nullzins-                                                                          ses gesichert (z.B. Bel & Main und The Icon Vienna).
    politik der EZB, der hohen Marktliquidität sowie der                                                                          Dieser Trend ist auch für jene Objekte, die ab 2020
    vergleichweise stabilen österreichischen Konjunktur                                                                           fertiggestellt werden, festzustellen (z.B. Verkauf QBC
    und der damit einhergehenden geringen Leerstands-                                                                             1+2).
    raten, wurden in allen Segmenten teils deutliche
    Preissteigerungen verzeichnet.                                                                                                Bestand und Bundesländer rücken
                                                                                                                                  stärker in den Fokus
    Die Spitzenrendite für neu errichtete und langfris-
    tig vermietete Top-Objekte in guter Lage liegt auf                                                                            Die Knappheit an Top-Büroimmobilien im Kernmarkt
    einem historischen Tiefststand von ca. 3,5 %, bei                                                                             Wien führt dazu, dass Investoren noch stärker auf
    exzeptionellen Lagen und langfristigen Top-Mietern                                                                            andere Qualitätssegmente oder auf andere Teilbe-
    auch wesentlich darunter. In durchschnittlichen                                                                               reiche des Marktes ausweichen. So rücken verstärkt
    Lagen bewegen sich die Spitzenrenditen bereits in                                                                             die Landeshauptstädte, insbesondere Graz, Linz und
    Richtung 4 %. Aufgrund des letzten Zinsschrittes der                                                                          Salzburg, in den Fokus. Ein beachtlicher Teil des Ka-
    EZB ist damit zu rechnen, dass sich die Preise in den                                                                         pitals fließt in das Segment Wohnen, da immer mehr
    nächsten Monaten noch weiter nach oben entwi-                                                                                 Neubauten als Miet- statt Eigentumsprojekte errich-
    ckeln werden.                                                                                                                 tet und gesamthaft an Investoren abverkauft werden.
                                                                                                                                  In dieser Produktkategorie sind vor allem deutsche
    Insbesondere aufgrund des Mangels an großvolumi-                                                                              Fonds und Pensionskassen stark engagiert.
    gem Core-Produkt konzentrieren sich die Investoren
    stark auf mittelgroße Bestandsobjekte zwischen                                                                                Deutschsprachige Käufer stellen nach wie vor die
    25 und 100 Mio. EUR, wobei auch in diesem                                                                                     größte Gruppe auf dem österreichischen Markt dar.
    Segment das Angebot den limitierenden Faktor                                                                                  Das zunehmende Interesse seitens asiatischer Inves-
    für das Transaktionsvolumen darstellt. Der Markt                                                                              toren ist jedoch evident, wie die erfolgten Verkäufe
    an hochwertigen Neubauobjekten ist derzeit quasi                                                                              des T-Center oder des Hilton Vienna am Stadtpark
    leergefegt, sogar die heuer oder 2020 fertiggestell-                                                                          zeigen.

                                                                                                                                                                                                                                       9
Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Herbst 2019 - EHL Immobilien
© TH Real Estate                                                                                                                          © UBM Development

                   Marktaktivität
                    Ausgewählte Investmenttransaktionen 2019
                     Objekt                              Nutzungsart           Größe in m2   Verkäufer                                    Käufer

                     T-Center                            Büro                     100.000    Doric Group                                  Hana Group
                     QBC 1+2                             Büro                      38.000    UBM / s Immo                                 EPH Eastern Property Holdings
                     Austria Campus BT 39.2              Büro                      22.000    Signa                                        Bayrische Versicherungskammer
                     Geiselbergstraße 15-19, 1110 Wien   Büro                      20.345    IMMOFINANZ AG                                Privatinvestor
                     BDO Büro                            Büro                      17.366    BDO                                          EPH Eastern Property Holdings
                     OPTIMUM                             Büro                      17.000    Commerz Real                                 Conren Land
                     Hainburger Straße 33                Büro                      15.300    KETA Liegenschaftsverwaltung                 Phekda GmbH & Co KG
                     Silo 1                              Büro                      13.000    Erste Bank Immorent u. Strabag Real Estate   Erste Immobilien KAG
                     Gudrunstraße 179, 1100 Wien         Büro                       7.600    HGA Capital                                  Oberösterreichische Versicherung
                     Kölblgasse 8-10                     Büro                       7.600    KGAL                                         Immowert
                     Liechtensteinstraße 111-115         Büro                       4.880    Hallmann Holding                             Mazda Rainer
                     G5 Hauptbahnhof                     Büro                       4.200    Rhomberg                                     Warburg HIH
                     Passage Linz                        Einzelhandel              25.000    Raiffeisenlandesbank Oberösterreich          Cone Capital AG
                     Retailportfolio Vösendorf           Einzelhandel              24.300    Privatinvestoren                             LeasInvest
                     Welas Park                          Einzelhandel              15.060    Rutter-Immobilien-Gruppe                     Union Investment
                     KARO Bischofshofen                  Einzelhandel               8.843    Real IS AG                                   Slbg. Projektpartner Management
                     Bel & Main (Büro und Hotel)         Gemischt genutzt          15.000    Signa                                        Privatinvestor
                     Maderstraße 1                       Gemischt genutzt           3.500    Privatinvestoren                             GRUND & WERT Immobilien AG
                     Mariahilferstraße 114               Gemischt genutzt           3.300    Real Rendite                                 JPI
                     Hilton Vienna                       Hotel                        579    Invester United Benefits                     Hana, NH & Meritz
                     Intercity Hotel Graz                Hotel                        229    GBI AG                                       DEKA
                     Bel & Main (Wohnen)                 Wohnen                    17.300    Signa                                        Tishman Speyer | BVK
                     Siebenbrunneng./Stolbergg.          Wohnen                    17.000    S Immo                                       UBM
                     Smart City Graz - Bauteil Süd       Wohnen                    16.800    Trivalue, Haring Gruppe, Wegraz Gruppe       LLB
                     City-Suits                          Wohnen                     5.800    Der Tonweber                                 ifa AG
                     Himberger Straße 17                 Wohnen                     5.080    Haring Group                                 Union Investment
                     Trinum Wohnportfolio                Wohnen                     4.200    Moser Architekten                            AEW Europe/Dt. Pensionskasse
                     Jadenhof                            Wohnen                     4.000    6B47                                         Immo Solutions
                     Open Up!                            Wohnen                     3.858    6B47                                         Immo Solutions
                     Erzbischofgasse 5                   Wohnen                     2.998    UNIQA Österreich Versicherungen AG           Lotos Vermögensverwaltung GmbH
                     Westring 28                         Logistik| Industrie        2.500    Adler Immobilien                             Privatinvestor

                                                                                                                              Quelle: EHL Market Research | Q3 2019

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EHL Referenzen

       Referenzprojekte
                          Investment
                                                               QBC 4                                                                                          Geiselbergstraße 15-19

                                                                                                  © EHL
© UBM Development

                                                               EHL hat das am Hauptbahnhof                                                                    EHL hat das an den Ankermieter
                                                               gelegene Bürogebäude QBC 4                                                                     ibis acam vermietete Objekt in
                                                               der Wirtschaftsprüfungs- und                                                                   Simmering erfolgreich an einen
                                                               Steuerberatungsgesellschaft                                                                    Privatinvestor vermittelt.
                                                               BDO an den Schweizer Investor
                                                               EPH vermittelt.

                          Gesamtfläche           17.360 m2                                                                  Gesamtfläche        20.300 m2
                          Auftraggeber                BDO                                                                   Auftraggeber      IMMOFINANZ

                                                               Kölblgasse 8-10                                                                                Gudrunstraße 179
© EHL

                                                                                                  © EHL

                                                               EHL hat das Büroobjekt im                                                                      EHL hat den Verkaufsprozess
                                                               dritten Bezirk für einen Fonds                                                                 abgewickelt und das Objekt an die
                                                               der KGAL vermittelt.                                                                           Oberösterreichische Versicherung
                                                                                                                                                              vermittelt.

                          Gesamtfläche            7.620 m2                                                                  Gesamtfläche         7.600 m2
                          Auftraggeber                KGAL                                                                  Auftraggeber       HGA Capital

                          Vermietung
                                                               Prater Glacis                                                                                  ING DiBa
                                                                                                  © EHL
© Janusch

                                                               EHL hat im Zuge eines exklusi-                                                                 EHL begleitete die Anmietung
                                                               ven Vermarktungsmandats für                                                                    der ING DiBa mit 1.200 m2 im
                                                               das im Bau befindliche Büroge-                                                                 modernen Bürohaus Ezone
                                                               bäude Prater Glacis bereits ein                                                                im boomenden Bürocluster
                                                               Jahr vor Fertigstellung Vollver-                                                               Lassallestraße | Messe | Prater.
                                                               mietung erzielt.

                          Objekt             Prater Glacis                                                                  Objekt                   Ezone
                          Bürofläche              4.300 m2                                                                  Bürofläche            1.200 m2
                          Mieter Wirtschaftsuniversität Wien                                                                Mieter                ING DiBa

                                                               Rexel Austria                                                                                  Porsche Holding
© Philipp Derganz/Signa

                                                                                                  © Philipp Derganz/Signa

                                                               EHL hat den führenden Elektro-                                                                 EHL unterstützte Porsche
                                                               großhändler Rexel von einer um-                                                                Holding bei der Sondierung
                                                               fassenden Standortanalyse bis                                                                  des Marktes für einen neuen
                                                               hin zum Mietvertragsabschluss                                                                  Standort in Wien und hat die
                                                               im Austria Campus begleitet.                                                                   Anmietung von 2.650 m2 im
                                                                                                                                                              Austria Campus begleitet.

                          Objekt          Austria Campus                                                                    Objekt         Austria Campus
                          Bürofläche              2.400 m2                                                                  Bürofläche             2.650 m2
                          Mieter              Rexel Austria                                                                 Mieter          Porsche Holding
                                                                                                                                                                                                  11
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Cover: QBC 1+2, © ZOOM VP.AT

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Unser Blick ist immer nach vorne gerichtet:

Die EHL Immobilien Gruppe lebt ihre Unternehmenswerte.
Täglich. Kompetent. Engagiert. Leidenschaftlich.
In allen Dienstleistungsbereichen.

Vermietung                                           Büroimmobilien
Verkauf                                              Einzelhandelsobjekte
Verwaltung                                           Logistikimmobilien
Bewertung                                            Wohnimmobilien
Investment                                           Vorsorgewohnungen
Facility Management                                  Anlageobjekte
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