Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Frühjahr 2019 - EHL-Immobilien

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Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Frühjahr 2019 - EHL-Immobilien
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             Office
© @brick

           Büromarktbericht
           Wien| Frühjahr 2019

                                   Wir leben
                                 Immobilien.
Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Frühjahr 2019 - EHL-Immobilien
Vorwort
     In einer Metropole wie Wien und in einer Zeit immer   Optimale Infrastruktur und Arbeitsplatzqualität sind
     engerer globaler Vernetzung sind erstklassige         die aktuell wichtigsten Kriterien für Büroimmobilien.
     internationale Verbindungen eine unverzichtbare       Was zählt sind flexibel nutzbare Flächen, welche
     Voraussetzung für nachhaltigen Erfolg. Daher freut    die Umsetzung „neuer Arbeitswelten“ ermöglichen
     es mich besonders, dass wir seit Beginn dieses        und auch den sich ändernden Wirtschaftsstrukturen
     Jahres eine Partnerschaft mit BNP Paribas Real        Rechnung tragen. 2018 waren die Anbieter von
     Estate, dem führenden kontinentaleuropäischen         Shared-Offices für kleinere Unternehmen, Start-ups
     Immobilienunternehmen, geschlossen haben.             und Projektteams die Branche mit dem größten
     Die Zusammenarbeit des europäischen mit dem           Flächenzuwachs. Diesen Trend sollten Investoren
     österreichischen Marktführer sichert Ihnen noch       und Entwickler als klares Signal werten: „More of
     bessere Betreuung, noch mehr internationale           the same“ ist nicht gefragt, Innovation ist auch in
     Kompetenz und einen perfekten Zugang zu               der Immobilienbranche unverzichtbar geworden.
     internationalen Märkten.                              Wir begleiten Sie gerne mit Engagement und
                                                           Kompetenz bei der Umsetzung neuer Konzepte!

     Mag. Michael Ehlmaier FRICS                            Mag. Stefan Wernhart MRICS
     Geschäftsführender Gesellschafter                      Geschäftsführer
     EHL Immobilien GmbH                                    EHL Gewerbeimmobilien GmbH

     DI Alexandra Bauer MRICS                 Thomas Schanda, MA                        Mag. Franz Pöltl FRICS
     Market Research | Bereichsleiterin       Büroimmobilien | Bereichsleiter           Geschäftsführender Gesellschafter
     EHL Gewerbeimmobilien GmbH               EHL Gewerbeimmobilien GmbH                EHL Investment Consulting GmbH

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Überblick Büromarkt Wien

     Executive Summary
             Durchschnittsmieten steigen an                                       Mieter legen weiterhin Fokus auf Qualität
             Die Projektentwicklungsoffensive am Wiener Büro-                     Perfekte Infrastruktur und umfassende Servicepakete,
             markt führt zu weiter steigenden Durchschnittsmieten                 die einen Zusatznutzen für die Mitarbeiter darstellen,
             von aktuell 14,80 EUR/m2. Die Spitzenmieten bleiben                  werden für Mietinteressenten zunehmend zu einem
             stabil bei 25,5 EUR/m2 mit leicht steigender Tendenz.                unverzichtbaren Standortkriterium.

             Neuflächenproduktion sinkt auf Rekordtief                            Investmentboom bringt Renditen unter Druck
             Nach dem Rekordfertigstellungsjahr 2018 gelangen                     Liquidität und Investoreninteresse übersteigen das
             heuer nur 42.000 m2 neue Büroflächen auf den Markt.                  aktuelle Angebot im Bürosegment bei Weitem. Die
             2019 können daher die noch verfügbaren Flächen                       Spitzenrenditen werden daher einen neuen Tiefstand
             der vorjährigen Fertigstellungswelle vom Markt gut                   von unter 3,5 Prozent erreichen.
             absorbiert werden.

              Nachfrage* | Angebot 2019                                           Mieten I Erstbezug**** (in EUR/m2 pro Monat)
              Neuflächenproduktion                               42.000 m2        Beste Lage                                   18,0 - 25,5
              Vermietungsleistung*                              250.000 m2        Gute Lage                                    13,5 - 18,0
                                                                                  Durchschnittliche Lage                       10,0 - 13,5
              Marktindikatoren                                                    Spitzenmieten                                       25,5
              Neuflächenproduktion                            stark sinkend
              Vermietungsleistung                                      stabil     Wirtschaftsdaten Österreich 2019*
              Leerstand                                      leicht sinkend       		Arbeitslosenquote                Österreich 4,6 %
              Spitzenrendite                                 leicht sinkend       		 (Eurostat)                         EU (28) 6,6 %
                                                                                                                  Eurozone (19) 7,9 %
              Mietpreisniveau                                                     Nom. BIP EUR Mrd.                             402,7
              Durchschnittsmieten                           leicht steigend       Wirtschaftswachstum                          2,00 %
              Spitzenmieten                                           stabil      Inflationsrate                               2,10 %
                                                                                  Staatshaushaltsdefizit                      -0,40 %
              Bürobestand                     Gesamtmarkt**          VRF***
                                                                                  *    Prognose
              Bürofläche in m2                    11.250.050     5.963.192        **   Alle Kennzahlen des Berichts beziehen sich, wenn nicht anders ange-
                                                                                       führt, auf den Gesamtbestand, welcher Alt- und Neubauten inkludiert
              Leerstandsrate                            5,1 %         5,2 %       *** laut Vienna Research Forum, www.viennaresearchforum.at
                                                                                  **** EHL Mietpreisspiegel von 100 errichteten bzw. generalsanierten
                                                                                       Bürogebäuden an verschiedenen Standorten
                                                                                                               Quelle: EHL Market Research | Q1 2019

             Büromarkt Wien 2015-2019
                                                    320.000
300.000 m2
                                                                                                                                                             8%
                                                                                                              270.000
                                                                                                  260.000                                  250.000*
225.000 m2                                                                                                                                                   7%
                         200.000                                                185.000

                                                                    150.000
150.000 m2     130.000                                                                                                                                       6%

                                                                                                                                                             Leerstandsrate
 75.000 m2                               60.000                                                                                                              5%
                                                                                                                                42.000

        0                                                                                                                                                    4%
                     2015                        2016                      2017                          2018                          2019
                 Neuflächenproduktion in m2             Vermietungsleistung in m2                                                          *Prognose                          3
                                                                                                               Quelle: EHL Market Research | Q1 2019
Wir leben Office - Büromarktbericht Wien|Frühjahr 2019 - EHL-Immobilien
© Janusch                                                                                        © CA IMMO

                Attraktive Servicepakete stärker im
                Fokus der Mietinteressenten
                  Trotz der kurzfristig stark sinkenden Neuflächen-    Servicepakete stärken
                  produktion im heurigen Jahr besteht in Wien ein      Mitarbeiterzufriedenheit
                  ausreichend großes Angebot an hochwertigen
                  Büroflächen und gut erschlossenen Bürostandorten.    Vermieter bieten ihren Mietern daher zunehmend
                  In den vergangenen Jahren hat sich am Wiener         Dienstleistungspakete an, welche die Arbeits-
                  Büromarkt eine signifikante Qualitätsverbesserung    effizienz und Mitarbeiterzufriedenheit deutlich
                  vollzogen. Mittlerweile entsprechen 53 Prozent       verbessern. Vermieter versuchen durch ent-
                  des Gesamtbestandes den Anforderungen eines          sprechend innovative Konzepte attraktive Arbeits-
                  modernen Bürogebäudes.                               plätze zu schaffen, sodass die eingemieteten Unter-
                                                                       nehmen ihre Mitarbeiter motivieren und langfristig
                 Mehr als beste Lage und herausragende                 binden können.
                 Architektur gefragt
                                                                              „Ein lebendiges Miteinander der
                  Der Großteil der in den letzten fünf Jahren
                  errichteten neuen Bürogebäude schneidet bei den              Mieter schafft Kooperationsmög-
                  klassischen Qualitätsmerkmalen, wie z.B. gehobene            lichkeiten und vermittelt Kontakte.“
                  Architektur, moderne Grundausstattung, perfekte
                  Verkehrsanbindung sowie vielfältige Infrastruktur,
                  sehr gut ab.                                         Die Bandbreite der Angebote ist beachtlich:
                                                                       Beginnend mit Kinderbetreuungseinrichtungen,
                                                                       über spezielle Zustellmöglichkeiten für Pakete,
                         „Umfassende Servicepakete
                                                                       regelmäßige Networking-Veranstaltungen bis hin zu
                          stärken die Attraktivität eines              Bügelservices reicht die Palette der Dienstleistungen.
                          Bürostandortes.“                             Gemeinschaftliche Kommunikations-, Fitness-
                                                                       und Gesundheitseinrichtungen bieten ebenfalls
                                                                       gute Möglichkeiten, Mehrwert zu schaffen. Auch
                  Diese Qualitätsmerkmale werden von Interessenten     Maßnahmen zum „Community Building“ (z.B.
                  mittlerweile als Standard angesehen. Um sich         Abendveranstaltungen in den Allgemeinbereichen)
                  von der Konkurrenz abzuheben, muss ein Objekt        können zur Mieterzufriedenheit wesentlich beitragen.
                  daher zusätzlich einen markanten USP aufweisen
                  und seinen Mietern eine innovative und attraktive
                  Arbeitswelt bieten.

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Mietpreise und Leerstandsraten

    Mietpreisentwicklung 2012-2019

    € 30/m2

    € 25/m2

    € 20/m2

    € 15/m2

    € 10/m2

     € 5/m2
                           2012             2013             2014            2015               2016               2017                 2018             2019

       Spitzenmieten              Durchschnittliche Lage         Gute Lage          Beste Lage                   Quelle: EHL Market Research | Q1 2019

    Mietniveau in den Wiener Büroregionen

    € 30/m2

    € 25/m2

    € 20/m2

    € 15/m2

    € 10/m2
                       Innenstadt Hauptbahnhof Vienna DC      Lassallestr. Region Süd    Region Ost     Seestadt          Region           Region   Flughafen Wien
                       Umgebung     Quartier   Umgebung         Messe      Wienerberg     Erdberg        Aspern            Nord             West      Umgebung
                                   Belvedere                    Prater
                                                                                                                 Quelle: EHL Market Research | Q1 2019

    Spitzenmieten (in EUR/m² pro Monat)                                                  Leerstandsraten (in %)
                                               116,3       London (West End)                                                     10,6       Mailand
                              71,4      Paris (CBD)                                                                             9,6     Madrid
                    49,2      Mailand                                                                                     8,6         Warschau
                44,0        Frankfurt                                                                                    8,3      Bukarest
              39,0         München                                                                                  7,4        Frankfurt
             36,0       Berlin                                                                                     7,3         Budapest
             35,4      Amsterdam                                                                                   7,2     Amsterdam
             35,0      Madrid                                                                                6,0     Bratislava
       25,5         Wien                                                                                 5,1       Wien
      24,0       Budapest                                                                                5,1       Prag
      22,5      Warschau                                                                               4,3     London (West End)
      22,0      Prag                                                                        2,3        München
     18,5     Bukarest                                                                    1,7      Berlin
    16,5      Bratislava                                                                  1,5     Paris (CBD)

                                                                                 Quelle: EHL Market Research | BNP Paribas Real Estate | Q1 2019

                                                                                                                                                                     5
1. Innenstadt | Umgebung
                                    Wiener                                                                                                               Wichtige Objekte

                                                                                                        © VDX.at
                                                                                                                                                         1010, Goldenes Quartier Office

                                    Büroregionen                                                                                                         1010, Fleischmarkt 1
                                                                                                                                                         1010, Haus am Schottentor*
                                                                                                                                                         1010, Kärntnerringhof
                                                                                                                                                         1010, Schwarzenbergplatz 3
                                    Der Wiener Büromarkt ist in mehrere Clusterregionen
                                                                                                                                                         1010, Georg-Coch-Platz 2*
                                    gegliedert, auf die sich die Neubauleistung
                                                                                                                                                         1030, myhive Ungargasse 37*
                                    konzentriert. Die Karte gibt einen Überblick über die
                                                                                                                         Mietpreise        € 15,0–25,5   1040, Bureau am Belvedere
                                    wichtigsten Büroachsen sowie die Indikatoren über                                    Mietentwicklung
                                    Angebots-, Nachfrage- und Mietpreisentwicklung.                                      Nachfrage
                                                                                                                         Angebot

                                    2. Region Nord
                                                                    Wichtige Objekte
    © Henning Kraft

                                                                    1190, Skyline
                                                                    1190, Square 1
                                                                                                                                                                                             u4
                                                                    1200, Rivergate
                                                                    1200, Millennium Tower
                                                                    1200, Optimum
                                                                    1210, Florido Tower
                                                                    1220, Vienna Twentytwo*                                                                       u5
                                    Mietpreise        € 11,0–18,5                                                                                                      u3
                                    Mietentwicklung
                                    Nachfrage
                                    Angebot
                                                                                                                                                                                             u2 u5
                                                                                                                                                    u4
                                                                                                                                  A1

                                    3. Region West
                                                                    Wichtige Objekte
    © REDEVCO

                                                                    1060, MaHü77                                                                                                  u2
                                                                    1120, Forum Schönbrunn
                                                                    1120, Arcade Meidling
                                                                    1130, Kai West
                                                                    1130, Hietzinger Kai 131                                                                                           A23
                                                                    1140, Bergmillergasse 5
                                                                                                                                                                  u6
                                                                    1150, BahnhofCity Wien West
                                                                                                                                                                                                  S1
                                    Mietpreise        € 10,0–14,5
                                    Mietentwicklung
                                    Nachfrage                                                                                                A21
                                    Angebot
                                                                                                                                                                            A2

                                    4. Region Süd | Wienerberg                                                           5. Vienna DC | Umgebung
                                                                    Wichtige Objekte                                                                     Wichtige Objekte
    © Holzbauer & Partner ZT GmbH

                                                                                                        © expressiv.at

                                                                    1100, myhive am Wienerberg*                                                          1220, Ares Tower
                                                                    1100, The Brick - Biotope Offices                                                    1220, DC Tower
                                                                           am Wienerberg*                                                                1220, Andromeda Tower
                                                                    1120, Euro Plaza                                                                     1220, Tech Gate Vienna
                                                                    1120, Inno Plaza                                                                     1220, IZD Tower
                                                                    1230, Silo Plus                                                                      1220, Saturn Tower
                                                                    2345, Campus 21
                                    Mietpreise        € 11,5–18,0                                                        Mietpreise        € 12,5–22,0
                                    Mietentwicklung                                                                      Mietentwicklung
                                    Nachfrage                                                                            Nachfrage
                                    Angebot                                                                              Angebot

6
6. Lassallestraße | Messe | Prater
                                                                                                                                                 Wichtige Objekte

                                                                                                   © Janusch
                                                                                                                                                 1020, Austria Campus
                                                                                                                                                 1020, messecarree Wien
                                                                                                                                                 1020, Lassallestraße 1*
                                                                                                                                                 1020, Lassallestraße 5*
                                                                                                                                                 1020, Galaxy 21
                                                                                                                                                 1020, E-Zone
                                                                                                                                                 1020, Weitblick, Viertel Zwei*
                                                                                                                 Mietpreise        € 12,0–18,0   1020, Prater Glacis*
                                                                                                                 Mietentwicklung
                                                                                                                 Nachfrage
                                                                                                                 Angebot

    A22
                                           u1
                                                                                                                 7. Region Ost | Erdberg
                                                                                                                                                 Wichtige Objekte

                                                                                                   © CA IMMO
                              u6                                S2                                                                               1030, Austro Tower*
                                                                                                                                                 1030, Marxbox
                                                                                                                                                 1030, Solaris
                                                                                                                                                 1030, ORBI Tower
                                                                                                                                                 1030, MGC Office Park
                                                                       u2
                                                                                                                                                 1030, ViE
                                                                                                                                                 1030, Erdbergstraße 200
                                                                                                                 Mietpreise        € 11,5–19,5   1110, OCG Office Campus
                                                                                                                 Mietentwicklung
                                                                                                                                                       Gasometer
                                                                                                                 Nachfrage
                                                                                                                 Angebot

                                                                                                                 8. Hauptbahnhof | Quartier Belvedere
                                                                                                                                                 Wichtige Objekte
                                                                                                   © ZOOMVP

                                   u3                                                                                                            1100, QBC
                                                                                                                                                 1100, The Icon Vienna
                                                                                                                                                 1100, Laxenburger Straße 36
                                                                                                                                                 1100, Columbus Center
                         u1                                A4
                                                                                                                                                 1100, LX2

                                                          10.
1                                                                                                                Mietpreise        € 15,0–22,0
                                                                                                                 Mietentwicklung
                                                                                                                 Nachfrage
                                                                                                                 Angebot

                         10. Flughafen Wien | Umgebung                                                           9. Seestadt Aspern
                                                        Wichtige Objekte                                                                         Wichtige Objekte
                                                                                             © ATP ARCHITEKTEN
      © HNP Architects

                                                                                       INGENIEURE / TELEGRAM71

                                                        1300, Office Park 1                                                                      1220, Hoho Wien
                                                        1300, Office Park 2                                                                      1220, Campus West
                                                        1300, Office Park 3                                                                      1220, Technologiezentrum
                                                        1300, Office Park 4*                                                                           Seestadt, Bauteil 2*
                                                        2320, Concorde Business Park                                                             1220, SeeHub*
                                                                                                                                                 1220, Mischa*
                                                                                                                                                 1220, Sirius*
                         Mietpreise        € 9,5–22,0                                                            Mietpreise        € 11,5–18,0
                         Mietentwicklung                                                                         Mietentwicklung
                         Nachfrage                                                                               Nachfrage
                         Angebot                                                                                 Angebot                                            *Projekt
                                                                                                                                                                                  7
Fertigstellungen | Vermietungen

    Wiener Büromarkt 2019 mit starker
    Marktaktivität
             Die Vermietungsleistung 2018 hat mit 270.000 m2 die                        Mietinteressenten sind aktuell auf der Suche nach
             Erwartungen bei Weitem übertroffen. Diese positive                         neuen Standorten und diese finden mit großflächigen
             Stimmung konnte auch in das erste Quartal 2019                             Erstbezügen und hochwertig sanierten Bestandsobjekt
             mitgenommen werden und es wurden bereits einige                            ein ausgesprochen vielfältiges Angebot vor. Die Leer-
             namhafte Abschlüsse verzeichnet, wie z.B. die von EHL                      standsrate liegt aktuell bei 5,1 Prozent und wird im Laufe
             vermittelte Anmietung von rund 4.000 m2 Bürofläche im                      des Jahres weiter leicht zurückgehen.
             QBC 2 durch Grant Thornton Austria. Einige namhafte

             Fertigstellungen 2019 |2020                                                                              Vermietungsleistung nach Regionen*
                                                                                                                               5%•
              Objekt                                     Größe            Adresse                                        5%•
             Inno Plaza                                   15.000 m2        1120, Lehrbachgasse 18
             Silo Plus                                    11.000 m2        1230, Lemböckgasse 57-59
      2019

             HoHo Wien                                      7.700 m2       1220, Janis-Joplin-Promenade 26
             Technologiezentrum Seestadt, BT 2              7.100 m2       1220, Christine-Touaillon-Str. 11                 24 %                      41 %
             Mischa                                         3.900 m2       1220 Sonnenallee 22
             QBC 1+2                                      34.000 m2        1100, Wiedner Gürtel 5, Am Belvedere 10
             Lassallestraße 1 *                           27.700 m2        1020, Lassallestraße 1
                                                                                                                                           25 %
             Office Park 4                                26.000 m2        1300, Towerstraße
             The Brick - Biotope Offices am Wienerberg    19.000 m2        1100, Triester Straße 89-91
             Haus am Schottentor *                        14.500 m2        1010, Schottengasse 6-8                        Innenstadt und Umgebung
      2020

                                                                                                                          Lassallestraße | Messe | Prater
             Wienerbergstraße 7-9 *                       10.000 m   2
                                                                           1100, Wienerbergstraße 7-9
                                                                                                                          Hauptbahnhof | Quartier Belvedere
             Rathausstraße 1 **                             9.000 m2       1010, Rathausstraße 1                          Region Süd | Wienerberg
             myhive Ungargasse*                             7.000 m2       1030, Ungargasse 37                            Region Ost | Erdberg
             Prater Glacis                                  4.000 m2       1020, Perspektivstraße 4
             Sirius                                         3.300 m2       1220, Janis-Joplin-Promenade 16-18

             * Generalsanierung **Eigennutzung                         Quelle: EHL Market Research | Q1 2019
             In der Tabelle sind ausschließlich jene Objekte angeführt, bei denen die Bauentscheidung bereits
                                                                                                                      Vermietungsleistung nach Branchen*
             gefallen oder ein Baubeginn erfolgt ist. Die zahlreichen fertig geplanten Projekte, bei denen noch
             kein bauauslösender Vorverwertungsgrad erreicht wurde, sind in dieser Tabelle nicht erfasst.
                                                                                                                                    15 %
                                                                                                                                                   24 %
             Vermietungen Q1 2019 (ausgewählte Beispiele)
                                                                                                                             18 %
              Mieter                                     Größe             Adresse
              itworks Personalservice                       5.100 m2       1020, Obere Donaustraße 33                                               23 %
              Grant Thornton Austria                        4.000 m2       1100, QBC 1+2, Wiedner Gürtel 5                           20 %
              BM f. Bildung, Wissenschaft u. Forschung      3.900 m2       1090, Wasagasse 2
              World Bank Group                              3.000 m2       1020, Galaxy Tower, Praterstraße 31
                                                                                                                          Öffentlicher Sektor
              Western Union                                 2.500 m2       1100, The Icon Vienna
                                                                                                                          IT | High-Tech
              Netconomy Software & Consulting               2.000 m  2
                                                                           1020, Austria Campus
                                                                                                                          Banken- und Versicherungssektor
              AMD Catalyst                                  2.000 m2       1020, Austria Campus                           Bildungs- und Schulungseinrichtung
              BM für Inneres                                1.400 m2       1230, HSW Gewerbepark                          Rechtsanwälte, Unternehmens- und
              BM für Nachhaltigkeit und Tourismus           1.300 m2       1030, Dietrichgasse 17-27                      Wirtschaftsberatung
              Rubicon IT                                    1.000 m2       1010, Gonzagagasse 16
                                                                                                                      *Vermietungen ab 1.000 m2 berücksichtigt
                                                                         Quelle: EHL Market Research | Q1 2019        Quelle: EHL Market Research | Q1 2019

8
Investmentmarkt

    Spitzenrenditen Büroimmobilien im europäischen Vergleich (in %)
               7,25

                                   6,25

                                                     5,75

                                                                   4,75

                                                                                     4,75

                                                                                            London (West End)
                                                                                                                3,5

                                                                                                                                  3,5

                                                                                                                                                  3,3

                                                                                                                                                                 3,25

                                                                                                                                                                                                                     2,95
                                                                                                                                                                                                   3,0
                                                                                                                                                                                      3,0
                                                                                                                      Amsterdam

                                                                                                                                                                                                                                      2,8
                                                                                                                                                                        Paris (CBD)

                                                                                                                                                                                                                                                     2,7
                                                                          Warschau
                      Bratislava

                                          Budapest

                                                                                                                                                                                                                            München
                                                                                                                                                                                                         Frankfurt
    Bukarest

                                                                                                                                        Mailand

                                                                                                                                                        Madrid

                                                                                                                                                                                                                                            Berlin
                                                                                                                                                                                            Wien
                                                            Prag

                                                                                                                                          Quelle: EHL Market Research | BNP Paribas Real Estate | Q1 2019

Investmentmarkt
    Die aktuelle Situation und die Aussichten für das                                                                                             Geringe Neuflächenproduktion begrenzt
    gesamte Jahr 2019 für den Bereich Büroobjekte des                                                                                             Marktvolumen
    Wiener Immobilieninvestmentmarkts sind ausge-
    zeichnet. Im ersten Quartal erreichte das Preis-                                                                                              Ebenso wie bereits seit mehreren Jahren ist auch
    niveau einen absoluten Höchststand, für langfristig                                                                                           2019 eindeutig das Angebot der limitierende Faktor
    vermietete Objekte in Toplagen bewegten sich die                                                                                              für das Marktvolumen, umso mehr als heuer nur sehr
    Renditen in Richtung 3 Prozent, selbst in durch-                                                                                              wenige Neuflächen auf den Markt kommen und der
    schnittlichen Lagen akzeptierten Käufer Renditen                                                                                              Großteil der 2018 errichteten Objekte bereits von
    von 4,75 Prozent.                                                                                                                             den Entwicklern an langfristig orientierte Investoren
                                                                                                                                                  weiterverkauft wurde. Positiv ist, dass für 2020
    Das anhaltend niedrige Zinsumfeld, die geringen                                                                                               wieder deutlich mehr Fertigstellungen angekündigt
    Leerstandsraten und die gute Konjunktursituation                                                                                              wurden. Sollte die Vorvermietung weiter an Dynamik
    lassen eine Fortsetzung des Aufwärtstrends bei den                                                                                            zulegen, ist mit dem Abschluss einiger Forward
    Kaufpreisen erwarten. Allerdings ist ausgehend von                                                                                            Purchases für diese Objekte zu rechnen. Auch sollten
    dem aktuell bereits sehr hohen Preisniveau nur mehr                                                                                           einige umfassend modernisierte Bestandsobjekte in
    mit kleineren Steigerungen zu rechnen, dabei sind                                                                                             guten Lagen auf den Markt kommen.
    eher von steigenden Mieten als von fallenden Markt-
    renditen Impulse zu erwarten. Das Bürosegment                                                                                                 Zuletzt war das Marktgeschehen primär von zahl-
    lag 2018 mit 31 Prozent des gesamten Investment-                                                                                              reichen Abschlüssen im mittleren Größensegment
    marktvolumens von vier Milliarden Euro nur knapp                                                                                              geprägt. Verkäufe im dreistelligen Millionenbereich
    vor dem Segment Einzelhandel, dürfte seinen Vor-                                                                                              waren äußerst dünn gesät. Das hat auch Auswir-
    sprung heuer aber wieder etwas ausbauen können.                                                                                               kungen auf die Investorenstruktur, denn während
                                                                                                                                                  österreichische und deutsche Käufer in diesem
                                                                                                                                                  Segment sehr aktiv sind, interessieren sich vor allem
                        „Büroimmobilien sind nach wie
                                                                                                                                                  Investoren aus dem asiatischen Raum in erster Linie
                        vor das am stärksten gefragte                                                                                             für Immobilien jenseits der 100-Millionen-Marke.
                        Teilsegment am österreichischen                                                                                           Kommen wieder mehr große Objekte auf den Markt,
                                                                                                                                                  werden diese Käuferschichten wieder verstärkt am
                        Investmentmarkt.“                                                                                                         Markt aktiv werden.

                                                                                                                                                                                                                                                           9
© TH Real Estate

                   Marktaktivität
                    Ausgewählte Investmenttransaktionen 2018 | Q1 2019
                     Objekt                          Ort          Nutzungsart   Größe          Verkäufer                              Käufer

                     Lassallestraße 1,5              Wien         Büro          111.500 m2 Unicredit Bank Austria                     Imfarr
                     Media Quarter Marx              Wien         Büro           25.400 m2 Wirtschaftsagentur Wien | Privatinvestor   Amundi
                     Adler & Ameise                  Wien         Büro           23.930 m2 Wealthcap                                  TH Real Estate
                     BDO Büro                        Wien         Büro           17.360 m2 BDO                                        EPH
                     Business Boulevard Salzburg     Salzburg     Büro           16.700 m2 Triuva                                     Privatinvestoren
                     Kolingasse 14-16                Wien         Büro           16.390 m2 Volksbank AG                               ARE
                     Silo 1                          Wien         Büro           13.000 m2 Erste Bank Immorent | Strabag RE           Erste Immobilien KAG
                     faBricks                        Wien         Büro            9.490 m2 Erste Immo KAG                             Privatinvestoren
                     Liechtensteinstraße 111-115     Wien         Büro            4.880 m2 Hallmann Holding                           Mazda Rainer
                     Kika/Leiner-Portfolio           Österreich   Retail                n.a.   Steinhoff Gruppe                       Signa
                     Einzelhandelsportfolio AT       Österreich   Retail         70.000 m2 ADIA                                       BVK
                     Donau Portfolio                 Österreich   Retail         51.100 m2 UNIQA                                      Investorenkonsortium
                     Pittarello Vösendorf            Vösendorf    Retail         10.000 m2 Semper Constantia                          Privatinvestoren
                     FMZ Mühldorf                    Mühldorf     Retail          1.840 m2 Rutter Immobilien Gruppe                   KGAL
                     Post Areal                      Wien         gemischt       40.000 m2 Soravia | Michael Tojner                   Hasso Plattner | Denkmalneu
                     Mariahilfer Straße 114          Wien         gemischt        3.300 m2 Real Rendite                               JPI
                     Erdberger Lände 36-38, BT 1-5   Wien         Wohnen         25.590 m2 Premium | ARE                              Art-Invest
                     Dresdner Straße 90              Wien         Wohnen         21.000 m2 ARWAG | MIGRA                              S+B Gruppe
                     The Metropolitan Living         Wien         Wohnen         17.650 m2 Invester United Benefits                   STC Swiss Town Consult
                     Smart City Graz - Bauteil Süd   Graz         Wohnen         16.800 m2 Trivalue | Haring | Wegraz                 LLB Immo KAG
                     Linke Wienzeile 280             Wien         Wohnen         10.300 m2 Strabag                                    BUWOG
                     Franz Joseph                    Wien         Wohnen         10.000 m2 Moser | Bauwerk                            Aberdeen Standard Investments
                     Trinum Wohnportfolio            Wien         Wohnen          4.200 m2 Moser Architekten                          Deutsche Pensionskasse
                     Intercity Hotel Graz            Graz         Hotel         229 Zimmer     GBI                                    DEKA
                     Hilton Garden Inn               Wien         Hotel         174 Zimmer     Immofinanz AG                          Privatinvestor
                     Cordial Golf & Wellness Hotel   Reith        Hotel          78 Zimmer     Imperial                               Harisch | Rutter Immobilien
                     Logistik Portfolio AT           Wien         Logistik       98.500 m2 Alpha Industrial                           Frasers Property Investments
                     Tec Center Lebring              Steiermark   Logistik       28.000 m2 Palmira                                    Europa Capital
                     Familypark St. Margarethen      Bgld.        Sonstiges     145.000 m2 Family Office                              Compagnie des Alpes

                                                                                                                          Quelle: EHL Market Research | Q1 2019

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EHL Referenzen

       Referenzprojekte
                          Investment
                                                            QBC 4                                                                                   MQM
© UBM

                                                            EHL hat das am Hauptbahnhof                                                             EHL hat den Verkaufsprozess für
                                                            gelegene Bürogebäude QBC 4                                                              das Büroobjekt MQM 3 im Media
                                                            der Wirtschaftsprüfungs- und                                                            Quarter Marx strukturiert und
                                                            Steuerberatungsgesellschaft                                                             abgewickelt.
                                                            BDO an den Schweizer Investor
                                                            EPH vermittelt.

                          Gesamtfläche         17.360 m2                                                        Gesamtfläche            25.000 m2
                          Auftraggeber              BDO                                                         Auftraggeber Media Quarter Marx
                                                                                                                Errichtungs- und Verwertungs GmbH

                                                            Adler & Ameise                                                                          faBricks
© TH Real Estate

                                                                                              © EHL

                                                            EHL hat das 2001 errichtete                                                             EHL hat das denkmalgeschützte
                                                            Bürohaus „Adler & Ameise“                                                               Büroobjekt „faBricks“ mit 9.500 m2
                                                            mit 24.000 m2 in der Gaso-                                                              in der Oberen Donaustraße an eine
                                                            meter City an den von TH Real                                                           Privatinvestorengruppe vermittelt.
                                                            Estate gemanagten Austria
                                                            Property Fund verkauft.

                          Gesamtfläche         24.000 m2                                                        Gesamtfläche           9.500 m2
                          Auftraggeber         Wealthcap                                                        Auftraggeber    Erste Immo KAG

                          Vermietung
                                                            Western Union                                                                           Kammer und Akademie
                                                                                              © ZOOMVP
© SIGNA

                                                            EHL hat den Anmietungs-                                                                 der Steuerberater und
                                                            prozess des internationalen                                                             Wirtschaftsprüfer
                                                            Bankenunternehmens                                                                      Die Kammer der Steuerberater
                                                            Western Union in The Icon                                                               und Wirtschaftsprüfer und ihre
                                                            Vienna begleitet.                                                                       Akademie verlegen ihren Sitz
                                                                                                                                                    in das QBC. EHL war für beide
                                                                                                                                                    Vertragsparteien beratend tätig.
                          Bürofläche           2.500 m2                                                         Bürofläche             3.700 m2
                          Mieter           Western Union                                                        Mieter                     KSW

                                                            Rexel Austria                                                                           Your Office
© Philipp Derganz/Signa

                                                                                              © Henning Kraft

                                                            EHL hat den führenden Elektro-                                                          Der Serviced-Office-Provider
                                                            großhändler Rexel von einer um-                                                         Your Office wird im Florido
                                                            fassenden Standortanalyse bis                                                           Tower einen weiteren Standort
                                                            hin zum Mietvertragsabschluss                                                           eröffnen. EHL war für beide
                                                            im Austria Campus begleitet.                                                            Vertragsparteien beratend
                                                                                                                                                    tätig.

                          Bürofläche             2.400 m2                                                       Bürofläche              1.400m2
                          Mieter       Rexel Austria GmbH                                                       Mieter                Your Office

                                                                                                                                                                                         11
Die Angaben und Prognosen dieses Berichts erfolgen ohne Garantie, Gewähr oder Haftung.

Cover: SILO PLUS, ©BRICK VISUAL/SRE/EGI

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Unser Blick ist immer nach vorne gerichtet:

Die EHL Immobilien Gruppe lebt ihre Unternehmenswerte.
Täglich. Kompetent. Engagiert. Leidenschaftlich.
In allen Dienstleistungsbereichen.

Vermietung                                           Büroimmobilien
Verkauf                                              Einzelhandelsobjekte
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                                                                                                     Immobilien.
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