" Fonds im Fokus" - Monatsbericht per 29. Jänner 2021 Schoellerbank-Fonds
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“ Fonds im
”
Fokus
Schoellerbank-Fonds
Monatsbericht per 29. Jänner 2021
© Schoellerbank Invest AG Alle Rechte vorbehalten Schoellerbank Invest AG Sterneckstraße 5, 5024 Salzburg Herstellungsort: Salzburg 2 | Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021
„ Inhaltsverzeichnis „
4 Highlights der Schoellerbank-Fonds Dachfonds
34 Schoellerbank Global Pension Fonds
Anleihenfonds 36 Schoellerbank Global Dynamic
6 Schoellerbank Kurzinvest 38 All World
8 Schoellerbank Vorsorgefonds 40 All Trends
10 Schoellerbank Anleihefonds 42 All Asia
12 Schoellerbank Realzins Plus 44 All Japan
14 Schoellerbank Zinsstruktur Plus 46 Schoellerbank Global Health Care
16 Schoellerbank Euro Alternativ 48 Schoellerbank Global Resources
18 Schoellerbank USD Rentenfonds
Informationen für Anleger
Gemischte Fonds 50 Steuerliche Behandlung
20 Schoellerbank Global Income 52 Glossar
22 Schoellerbank Global Balanced
24 Schoellerbank Global Balanced Plus Schoellerbank Invest AG
26 Schoellerbank Ethik Vorsorge 54 Wir stellen uns vor
Aktienfonds
28 Schoellerbank Aktienfonds Value
30 Schoellerbank Aktienfonds Dividende
32 Schoellerbank Aktienfonds währungsgesichert
Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021 | 3„
„ Highlights der
Schoellerbank-Fonds
Schoellerbank Vorsorgefonds Schoellerbank Ethik Vorsorge
2018: Auszeichnung mit dem österreichischen Umweltzeichen 2018: Focus Money Siegel für „herausragende Vermögensver-
2021: Auszeichnung in Deutschland mit €uro-FondsNote 2 waltung“ in der Kategorie „dynamisch“
2021. Gemäß „FWW FundStars“ in der Kategorie „Renten- 2019: Focus Money Siegel für „herausragende Vermögensver-
fonds allgemein gemischte Laufzeiten Welt, Euro“ mit 5 Sternen waltung“ in der Kategorie „dynamisch“
bewertet (Bestnote) 2020: Focus Money Siegel für „herausragende Vermögensver-
waltung“ in der Kategorie „dynamisch“
Schoellerbank Realzins Plus 2021: Morningstar Gesamtrating: 5 Sterne (Bestnote)
2002: Erster österreichischer Fonds mit Inflationsschutz 2021: Über 10, 5 und 3 Jahre sowie über 1 Jahr am 1. Platz von
4 und 5 bzw. 6 Vergleichsfonds in seiner Peergroup (Stand: Jän.)
Schoellerbank Zinsstruktur Plus
2005: Erster Fonds in Österreich, der in strukturierte Zins Schoellerbank Global Pension Fonds
produkte investiert 2018: Auszeichnung „Bester Vermögensverwalter“ durch die
WirtschaftsWoche in der Kategorie „ausgewogen 3 Jahre“
Schoellerbank Euro Alternativ 2018: Focus Money Siegel für „herausragende Vermögensver-
1995: Erster Rentenfonds Österreichs, der ausschließlich in waltung“ in der Kategorie „ausgewogen“
Währungen außerhalb der EWU investiert 2018: Bei den „Österreichischen Dachfonds-Awards“ in der
2021: Über 1 Jahr am 2. Platz von 8 Vergleichsfonds in seiner Kategorie „Gemischte Dachfonds – ausgewogen dynamisch“
Peergroup (Stand: Jän.) über 3 Jahre am 1. Platz sowie über 5 Jahre am 2. Platz
2019: Focus Money Siegel für „herausragende Vermögensver-
Schoellerbank Global Income waltung“ in der Kategorie „ausgewogen“
2021: Morningstar Gesamtrating: 4 Sterne 2020: Auszeichnung mit 5 Sternen beim MMD-Ranking für
2021: Über 1 Jahr am 3. Platz von 14 Vergleichsfonds in seiner „vermögensverwaltend gemanagte Fonds“ über 3 und 5 Jahre in
Peergroup (Stand: Jän.) der Kategorie „ausgewogen“
2020: Focus Money Siegel für „herausragende Vermögensver-
waltung“ in der Kategorie „ausgewogen“
Schoellerbank Global Balanced
2020: Auszeichnung „Bester Vermögensverwalter“ durch die
2021: Auszeichnung in Deutschland mit €uro-FondsNote 2
WirtschaftsWoche in der Kategorie „ausgewogen 3 Jahre“
2021: Gemäß „FWW FundStars“ in der K
ategorie „Mischfonds
2020: Bei den „Österreichischen Dachfonds-Awards“ in der
ausgewogen Welt“ mit 4 Sternen bewertet
Kategorie „Gemischte Dachfonds – ausgewogen konservativ“ als
2021: Über 3 Jahre am 3. Platz von 8 Vergleichsfonds in seiner
auch im Segment „§ 14-Dachfonds“ über 5 Jahre am 3. Platz.
Peergroup (Stand: Jän.)
2021: Auszeichnung in Deutschland mit €uro-FondsNote 2
2021: Gemäß „FWW FundStars“ in der K ategorie „Mischfonds
ausgewogen Welt“ mit 4 Sternen bewertet
2021: Morningstar Gesamtrating: 4 Sterne
2021: Über 10, 5 und 3 Jahre am 2. Platz sowie über 1 Jahr
im ersten Drittel von 12 Vergleichsfonds in seiner Peergroup
(Stand: Jän.)
4 | Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021 Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Folgeseite.Schoellerbank Global Dynamic All Trends
2018: Bei den „Österreichischen Dachfonds-Awards“ in der 2018: Bei den „Österreichischen Dachfonds-Awards“ in der
Kategorie „Gemischte Dachfonds – flexibel dynamisch“ über K ategorie „Aktiendachfonds – dynamisch“ über 3 Jahre am
3 Jahre am 2. Platz sowie über 5 Jahre am 3. Platz 3. Platz
2020: Bei den „Österreichischen Dachfonds-Awards“ in der 2020: Bei den „Österreichischen Dachfonds-Awards“ in der
Kategorie „Gemischte Dachfonds – flexibel ausgewogen“ über Kategorie „Aktiendachfonds Global – dynamisch“ über 5 Jahre
5 und 3 Jahre am 1. Platz und 1 Jahr am 1. Platz sowie über 3 Jahre an 3. Stelle
2021: Auszeichnung in Deutschland mit €uro-FondsNote 1 2021: Auszeichnung in Deutschland mit €uro-FondsNote 1
2021: Gemäß „FWW FundStars“ in der K ategorie „Mischfonds 2021: Gemäß „FWW FundStars“ in der K
ategorie „Aktienfonds
dynamisch Welt“ mit 5 Sternen bewertet (Bestnote) All Cap Welt“ mit 4 Sternen bewertet
2021: Morningstar Gesamtrating: 4 Sterne 2021: Morningstar Gesamtrating: 4 Sterne
2021: Über 5 und 3 Jahre sowie über 1 Jahr am 1. Platz von
All World 8 Vergleichsfonds in seiner Peergroup (Stand: Jän.)
1998: Erster Dachfonds Österreichs
2018: Bei den „Österreichischen Dachfonds-Awards“ in der All Asia
Kategorie „Aktiendachfonds – dynamisch“ über 3 Jahre am 2018: Bei den „Österreichischen Dachfonds-Awards“ in der
1. Platz sowie über 1 Jahr am 3. Platz K ategorie „Länder-Aktiendachfonds – Emerging Markets“ in der
2019: Bei den „Österreichischen Dachfonds Awards des 1-Jahres, 3-Jahres und 5-Jahres-Wertung auf dem 3. Platz
GELD-Magazins“ in der Kategorie „Aktienfonds Global – dyna- 2020: Bei den „Österreichischen Dachfonds-Awards“ in der
misch“ über 3 Jahre als auch über 1 Jahr am 2. Platz sowie über Kategorie „Länder-Aktiendachfonds – Emerging Markets“ in der
5 Jahre am 3. Rang 3 und 1-Jahres-Wertung-Wertung auf dem 3. bzw. 2. Platz
2019: Bei den deutschen €uro-FundAwards 2019 in der
Kategorie „Dachfonds – nur Aktienfonds“ über 1 Jahr am 3. Platz All Japan
2020: Bei den deutschen €uro-FundAwards 2020 in der 2021: Über 10, 5 und 3 Jahre sowie über 1 Jahr am 1. Platz von
Kategorie „Dachfonds – nur Aktienfonds“ über 5 und 3 Jahre als 3 Vergleichsfonds in seiner Peergroup (Stand: Dez.)
auch über 1 Jahr am 1. Platz
2020: Bei den „Österreichischen Dachfonds Awards des Schoellerbank Global Health Care
GELD-Magazins“ in der Kategorie „Aktienfonds Global – dyna- 2021: Auszeichnung in Deutschland mit €uro-FondsNote 1
misch“ über 5 und 3 Jahre am 2. Platz 2021: Über 10, 5 und 3 Jahre sowie über 1 Jahr am 1. Platz von
2021: Auszeichnung in Deutschland mit €uro-FondsNote 1 3 bzw. 4 Vergleichsfonds in seiner Peergroup (Stand: Jän.)
2021: Gemäß „FWW FundStars“ in der K ategorie „Aktienfonds
All Cap Welt“ mit 4 Sternen bewertet
2021: Über 10, 5 und 3 Jahre am 2. Platz von 15 Vergleichs-
fonds in seiner P eergroup (Stand: Jän.)
Werbemitteilung der Schoellerbank Invest AG. Daten per 29.01.2021. Die Fondsbestimmungen der genannten Investmentfonds wurden von der Finanzmarktaufsicht bewilligt und sind mit 13.09.2012,
01.04.2014, 21.05.2014, 24.10.2014, 19.08.2015, 02.05.2016, 02.10.2017, 22.12.2017, 03.12.2018, 04.12.2018, 02.12.2019, 09.12.2019, 02.01.2020, 03.02.2020 bzw. 11.01.2021 in Kraft getreten. Einige der
genannten Investmentfonds investieren mehr als 35% ihres Fondsvermögens in Wertpapiere von Mitgliedstaaten, Gebietskörperschaften und/oder internationalen Einrichtungen öffentlich-rechtlichen
Charakters. Einige der genannten Investmentfonds können bis zu 100% ihres Fondsvermögens in andere Investmentfonds investieren. Aufgrund der Zusammensetzung ihres Portfolios können einige
der genannten Investmentfonds eine erhöhte Volatilität aufweisen. Marktbedingt geringe oder sogar negative Renditen von Geldmarktinstrumenten bzw. Anleihen können die Nettoinventarwerte der
Investmentfonds negativ beeinflussen bzw. nicht ausreichend sein, um die laufenden Kosten zu decken. Details entnehmen Sie bitte den Informationen zum jeweiligen Fonds. Die Wertentwicklung der
eVergangenheit lässt keine verlässlichen Rückschlüsse auf die zukünftige Entwicklung eines Fonds zu. Ausgabe- und Rücknahmespesen sind in der P erformanceberechnung nicht berücksichtigt. Die veröffentlichten Prospekte, die
Wesentlichen Anlegerinformationen (KID) sowie die Informationen für Anleger gemäß § 21 AIFMG (§ 21 D okument) der S choellerbank-Fonds in deutscher Sprache in der jeweils aktuellen Fassung stehen dem Interessenten unter
www.schoellerbank.at/fondspublikationen kostenlos zur Verfügung. Diese stellen die alleinige Verkaufsunterlage dar und enthalten wichtige Risikohinweise. Alle Informationen Dritter wurden mit größtmöglicher
Sorgfalt zusammengestellt und geprüft, dennoch kann keine Haftung für deren Richtigkeit übernommen werden. Die Schoellerbank Invest AG ist eine 100%ige Tochtergesellschaft der Schoellerbank Aktiengesellschaft.
Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021 | 5„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Kurzinvest Stand: 29.01.2021
Anlagestrategie Besonderheiten
Die Fondsmittel des Schoellerbank Kurzinvest werden überwiegend Ausrichtung der Fondspolitik auf die aktuelle Situation an den
in variabel verzinste Anleihen investiert. Um die Ertragsaussichten zu Anleihenmärkten durch aktive Steuerung der Laufzeiten
optimieren, wird ein Teil des Fondsvermögens zusätzlich in festverzinste Kundenfreundliche Konditionen – knapp kalkulierte laufende
Anleihen angelegt. Bei diesen Werten handelt es sich ausschließlich um Kosten
erstklassige Papiere. Alle Veranlagungen lauten auf Euro. Zur Deckung von Pensionsrückstellungen geeignet
Der Schoellerbank Kurzinvest ist ideal für Anleger geeignet, die ihr K apital Zu beachten
kurzfristig veranlagen und dennoch jederzeit darüber verfügen wollen. Empfohlene Mindest-Veranlagungsdauer: 2 - 3 Jahre
Steigende Zinsen können zu Kursrückgängen führen
Die Bonität von Anleihen kann sich verschlechtern und daher
auch negativ auf die Entwicklung des Fondspreises auswirken
Veranlagungen am Geldmarkt können kurzfristigen Wertschwank
ungen unterliegen
Die mit diesem Fonds verbundenen besonderen Risiken sind im
Verkaufsprospekt angeführt
Stammdaten Performance und Ausschüttungen der letzten 5 Jahre (Euro)
Ausgabepreis (Ausschütter) Kalenderjahr Performance Ausschüttung
EUR 64,70
ISIN AT0000944806 2016 -0,29% 0,10
Ausgabepreis (Thesaurierer) 2017 -0,53% 0,10
EUR 89,45
ISIN AT0000820469 2018 -0,80% 0,10
Ausgabeaufschlag 0,50% 2019 -0,29% 0,05
Abrechnungstag bis 14.00 h nächster Tag 2020 -0,11% 0,05
Verwaltungsgebühr 0,12% p.a. Rollierende Performance
Fondswährung EUR Zeitraum Performance
Fondsvolumen EUR 26,47 Mio. 31.01.2020 - 29.01.2021 -0,11%
Erstausgabe 10.10.1994 31.01.2019 - 31.01.2020 -0,28%
Geschäftsjahr 01.09.-31.08. 31.01.2018 - 31.01.2019 -0,74%
Ausschüttung/Auszahlung ab 15.11. 31.01.2017 - 31.01.2018 -0,53%
EUR 71,80 (A) 29.01.2016 - 31.01.2017 -0,26%
Bedeckungswert gem. § 14 EStG*
EUR 82,00 (T) Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
Verlustrisiko gering** berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 0,50% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
Zulassung in Deutschland ja
Einkommensteuer (österr. Privatanleger) endbesteuert
*) siehe Erläuterungen auf Seite 51
**) Entspricht der niedrigsten von vier Stufen. Begründung: Geldmarktfonds, der nur in erstklassige,
auf Euro lautende Titel veranlagt.
6 | Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29.Jänner 2021 Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Folgeseite.„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Kurzinvest Stand: 29.01.2021
Kommentar des Fondsmanagements Wertentwicklung seit Oktober 1994
Das Niveau am kurzen Ende der Zinskurve bleibt weiterhin historisch in Euro (indexiert)
niedrig. Der für dieses Marktsegment ausschlaggebende 3-Monats- 180
Euribor verharrt bei circa -0,55% und macht die Suche nach Renditen zu
160
einer schweren Aufgabe. Auch die Risikoaufschläge blieben im Jänner
auf äußerst tiefen Niveaus stabil, was die Performance des Portfolios 140
unterstützte. Auf eine rasche Anhebung des Zinsniveaus in der E urozone
spekuliert, aufgrund der gegenwärtigen Auswirkungen der Corona- 120
Pandemie, aktuell kaum ein Marktteilnehmer. 100
10/94 10/00 10/06 10/12 10/18 10/24
Der Schoellerbank Kurzinvest hat im abgelaufenen Monat einige Zukäufe Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Seite.
getätigt. Primär kamen dabei Wertpapiere aus dem Finanzsektor zum
Zug, jedoch wurden auch Anleihen von Toyota und Daimler aufgestockt.
Performance (Euro) absolut annualisiert
seit Jahresbeginn 0,03% -
1 Jahr -0,11% -
3 Jahre -1,12% -0,37% p.a.
5 Jahre -1,94% -0,39% p.a.
10 Jahre 1,84% 0,18% p.a.
15 Jahre 11,05% 0,70% p.a.
Ertragsvergleich von kurzfristigen Euro-Anlagen 20 Jahre 26,24% 1,17% p.a.
Interbankensatz – 3 Monate -0,55% seit Fondsstart 59,11% 1,78% p.a.
Interbankensatz – 12 Monate -0,51% Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 0,50% und andere
Schoellerbank Kurzinvest – aktuelle Rendite -0,18% ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
Fondsstruktur nach Emittenten Länderstruktur
Deutschland 23,57%
Niederlande 17,97%
Luxemburg 14,40%
Bankschuldverschreibungen 58,15% Dänemark 9,13%
Spanien 8,33%
Unternehmensanleihen 39,66% Frankreich 7,69%
Norwegen 4,58%
Bargeld/Termingeld 2,19% Schweden 4,56%
Österreich 3,80%
Finnland 3,78%
Bargeld/Termingeld 2,19%
Werbemitteilung der Schoellerbank Invest AG. Daten per 29.01.2021. Die Fondsbestimmungen des Schoellerbank Kurzinvest wurden von der Finanzmarktaufsicht bewilligt und sind mit 04.12.2018 in
Kraft getreten. Der Investmentfonds investiert bereits oder beabsichtigt mehr als 35% seines Fondsvermögens in Wertpapiere der Republik Österreich, der Bundesrepublik Deutschland und/oder
der Republik Frankreich zu investieren. Quelle: Oesterreichische Kontrollbank (OeKB). Die Wertentwicklung der Vergangenheit lässt keine verlässlichen Rückschlüsse auf die zukünftige Entwicklung eines Fonds zu.
Ausgabe- und Rücknahmespesen sind in der Performanceberechnung nicht berücksichtigt. Der veröffentlichte Prospekt sowie die Wesentlichen Anlegerinformationen (KID) des Schoellerbank Kurzinvest in deutscher
Sprache in der jeweils aktuellen Fassung stehen dem Interessenten unter www.schoellerbank.at/fondspublikationen kostenlos zur Verfügung. Diese stellen die alleinige Verkaufsunterlage dar und enthalten wichtige
Risikohinweise. Alle Informationen Dritter wurden mit größtmöglicher Sorgfalt zusammengestellt und geprüft, dennoch kann keine Haftung für deren Richtigkeit übernommen werden. Die Schoellerbank Invest AG ist eine
100%ige Tochtergesellschaft der Schoellerbank Aktiengesellschaft.
Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021 | 7„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Vorsorgefonds Stand: 29.01.2021
Anlagestrategie Besonderheiten
Der Fonds veranlagt ausschließlich in erstklassige Euro-Anleihen. Ausrichtung der Fondspolitik auf die aktuelle Situation an den
Es kommen nur österreichische Emittenten in Betracht. Der Fonds Anleihenmärkten durch aktive Steuerung der Laufzeiten und
ist zur Wertpapierdeckung von Pensionsrückstellungen geeignet Bonitäten der Emissionen
und mündelsicher. Die Titelauswahl erfolgt nach dem bewährten Breite und sichere Streuung des Fondsvermögens durch
Schoellerbank AnleihenRating, wobei ausschließlich in Wertpapiere erfahrene Wertpapierexperten
bester Bonität österreichischer Emittenten investiert wird. Ausschließlich Wertpapiere bester Bonität österreichischer
Emittenten
Die Ausrichtung der Fondspolitik gestaltet sich aktiv durch Steuerung Mündelsicher
der Laufzeiten und Bonitäten der Emissionen. Die aktuelle Situation bzw. Zur Deckung von Pensionsrückstellungen geeignet
Erwartung an den Anleihenmärkten bildet hierbei die Entscheidungs-
grundlage für das Fondsmanagement. Zu beachten
Empfohlene Mindest-Veranlagungsdauer: 5 Jahre
Anleihenpreise unterliegen Marktschwankungen
Steigende Zinsen können zu Kursrückgängen führen
Die Bonität von Anleihen kann sich verschlechtern und daher
auch negativ auf die Entwicklung des Fondspreises auswirken
Die mit diesem Fonds verbundenen besonderen Risiken sind im
Verkaufsprospekt angeführt
Stammdaten Performance und Ausschüttungen der letzten 5 Jahre (Euro)
Ausgabepreis (Ausschütter) Kalenderjahr Performance Ausschüttung
EUR 60,50
ISIN AT0000902424 2016 1,44% 1,00
Ausgabepreis (Thesaurierer) 2017 -1,12% 0,50
EUR 123,95
ISIN AT0000820402 2018 0,82% 0,50
Ausgabeaufschlag 2,50% 2019 2,24% 0,60
Abrechnungstag bis 14.00 h nächster Tag 2020 1,04% 1,00
Verwaltungsgebühr 0,36% p.a. Rollierende Performance
Fondswährung EUR Zeitraum Performance
Fondsvolumen EUR 89,54 Mio. 31.01.2020 - 29.01.2021 0,30%
Erstausgabe 16.12.1991 31.01.2019 - 31.01.2020 2,51%
Geschäftsjahr 01.09.-31.08. 31.01.2018 - 31.01.2019 1,37%
Ausschüttung/Auszahlung ab 15.11. 31.01.2017 - 31.01.2018 -0,66%
Bedeckungswert gem. § 14 EStG* EUR 72,67 29.01.2016 - 31.01.2017 0,03%
Verlustrisiko gering** Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 2,50% und andere
Zulassung in Deutschland ja ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
Einkommensteuer (österr. Privatanleger) endbesteuert
*) siehe Erläuterungen auf Seite 51
**) Entspricht der niedrigsten von vier Stufen. Begründung: Anleihenfonds, der ausschließlich in erst-
klassige, mündelsichere, auf Euro lautende Anleihen österreichischer Emittenten veranlagt.
8 | Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29.Jänner 2021 Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Folgeseite.„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Vorsorgefonds Stand: 29.01.2021
Kommentar des Fondsmanagements Wertentwicklung seit Dezember 1991
In der letzten Jännerwoche hat die Republik Österreich das erste Mal in Euro (indexiert)
in diesem Jahr eine neue Bundesanleihe emittiert. Die Anleihe hat bei 370
einer Laufzeit von 10 Jahren eine Emissionsrendite von -0,33%. Das ist 340
310
die niedrigste Rendite die Österreich jemals für eine Anleihe in diesem 280
Laufzeitsegment erzielt hat. Nichtsdestotrotz lagen für das Volumen von 250
220
EUR 4 Mrd. Angebote in der Höhe von EUR 32 Mrd. vor. Der für den 190
Euroraum erwartete Aufschwung dürfte sich aufgrund der neuerlichen 160
130
Maßnahmen zur Eindämmung der Corona-Pandemie weiter verschieben.
100
Dadurch sollten die Renditen in den nächsten Monaten weiter unter 12/91 12/96 12/01 12/06 12/11 12/16 12/21
Druck bleiben und signifikante Anstiege somit ausgeschlossen sein. Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Seite.
Außerdem bemüht sich die Europäische Zentralbank wohl im Hinblick
auf die Währungsentwicklung darum, die Zinssenkungsfantasie der
Investoren neu zu beleben.
Performance (Euro) absolut annualisiert
Der Schoellerbank Vorsorgefonds musste im ersten Monat des laufenden seit Jahresbeginn -0,19% -
Jahres, aufgrund der leicht angestiegenen Renditen bei Staatsanleihen 1 Jahr 0,30% -
der Kernzone, geringfügige Kursverluste hinnehmen. Ein kurzlaufender 3 Jahre 4,23% 1,39% p.a.
Pfandbrief der Oberösterreichischen Landesbank wurde als Ergänzung 5 Jahre 3,57% 0,70% p.a.
10 Jahre 17,80% 1,65% p.a.
im Portfolio aufgenommen.
15 Jahre 39,88% 2,26% p.a.
20 Jahre 83,85% 3,09% p.a.
seit Fondsstart 225,76% 4,14% p.a.
Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 2,50% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
Fondsstruktur nach Emittenten Laufzeitengliederung
unter 1 Jahr 11,05%
Staatsanleihen 30,91%
1 - 3 Jahre 31,32%
Anleihen mit Landeshaftung 16,59% 3 - 5 Jahre 10,09%
Gedeckte Bankanleihen 47,25% 5 - 7 Jahre 4,70%
7 - 10 Jahre 17,49%
Bargeld 5,25%
über 10 Jahre 25,35%
Werbemitteilung der Schoellerbank Invest AG. Daten per 29.01.2021. Die Fondsbestimmungen des Schoellerbank Vorsorgefonds wurden von der Finanzmarktaufsicht bewilligt und sind mit 22.12.2017
in Kraft getreten. Der Investmentfonds investiert bereits oder beabsichtigt mehr als 35% seines Fondsvermögens in Wertpapiere der Republik Österreich bzw. deren Bundesländern Salzburg,
Niederösterreich, Oberösterreich zu investieren. Quelle: Oesterreichische Kontrollbank (OeKB). Die Wertentwicklung der Vergangenheit lässt keine verlässlichen Rückschlüsse auf die zukünftige Entwicklung eines Fonds
zu. Ausgabe- und Rücknahmespesen sind in der Performanceberechnung nicht berücksichtigt. Der veröffentlichte Prospekt sowie die Wesentlichen Anlegerinformationen (KID) des Schoellerbank Vorsorgefonds in deutscher
Sprache in der jeweils aktuellen Fassung stehen dem Interessenten unter www.schoellerbank.at/fondspublikationen kostenlos zur Verfügung. Diese stellen die alleinige Verkaufsunterlage dar und enthalten wichtige
Risikohinweise. Alle Informationen Dritter wurden mit größtmöglicher Sorgfalt zusammengestellt und geprüft, dennoch kann keine Haftung für deren Richtigkeit übernommen werden. Die Schoellerbank Invest AG ist eine
100%ige Tochtergesellschaft der Schoellerbank Aktiengesellschaft.
Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021 | 9„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Anleihefonds Stand: 29.01.2021
Anlagestrategie Besonderheiten
Der Schoellerbank Anleihefonds veranlagt in erstklassige Anleihen Ausrichtung der Fondspolitik auf die aktuelle Situation an den
internationaler Emittenten. Sämtliche Investments notieren a usschließlich Anleihenmärkten durch aktive Steuerung der Laufzeiten und
in Euro. Somit besteht kein Währungsrisiko und der Vorteil einer b reiten Bonitäten der Emissionen
Risikostreuung auf Schuldner mit hoher Bonität aus aller Welt. Die Breite und sichere Streuung des Fondsvermögens durch
Schuldnerauswahl erfolgt nach dem bewährten Schoellerbank Anleihen- erfahrene Wertpapierexperten
Rating, die Laufzeitenbestimmung gemäß der aktuellen Anlagestrategie Konzentration der veranlagten Wertpapiere auf die Kernzone
der Schoellerbank. Europas, bei gleichzeitiger Wahrung zusätzlicher Chancen
Ziel ist das Erwirtschaften einer attraktiven Rendite bei größtmöglicher Zu beachten
Sicherheit. Empfohlene Mindest-Veranlagungsdauer: 5 Jahre
Anleihenpreise unterliegen Marktschwankungen
Steigende Zinsen können zu Kursrückgängen führen
Die Bonität von Anleihen kann sich verschlechtern und daher
auch negativ auf die Entwicklung des Fondspreises auswirken
Die mit diesem Fonds verbundenen besonderen Risiken sind im
Verkaufsprospekt angeführt
Stammdaten Performance und Ausschüttungen der letzten 5 Jahre (Euro)
Ausgabepreis (Ausschütter) Kalenderjahr Performance Ausschüttung
EUR 69,50
ISIN AT0000913926 2016 1,63% 1,00
Ausgabepreis (Thesaurierer) 2017 -0,62% 0,80
EUR 127,80
ISIN AT0000820394 2018 -0,36% 0,80
Ausgabeaufschlag 3,00% 2019 0,54% 0,80
Abrechnungstag bis 14.00 h nächster Tag 2020 0,92% 0,80
Verwaltungsgebühr 0,42% p.a. Rollierende Performance
Fondswährung EUR Zeitraum Performance
Fondsvolumen EUR 392,14 Mio. 31.01.2020 - 29.01.2021 0,69%
Erstausgabe 03.09.1992 31.01.2019 - 31.01.2020 0,60%
Geschäftsjahr 01.09.-31.08. 31.01.2018 - 31.01.2019 0,41%
Ausschüttung/Auszahlung ab 15.11. 31.01.2017 - 31.01.2018 -0,58%
Verlustrisiko gering* 29.01.2016 - 31.01.2017 0,24%
Zulassung in Deutschland ja Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
Einkommensteuer (österr. Privatanleger) endbesteuert berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
*) Entspricht der niedrigsten von vier Stufen. Begründung: Anleihenfonds, der in erstklassige, auf Euro
lautende Anleihen internationaler Emittenten veranlagt.
10 | Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29.Jänner 2021 Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Folgeseite.„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Anleihefonds Stand: 29.01.2021
Kommentar des Fondsmanagements Wertentwicklung seit September 1992
Der abgelaufene Monat erwies sich als vergleichsweise wechselhaft. in Euro (indexiert)
Nach verheißungsvollem Start trübte sich die Stimmung an den 340
Aktienmärkten aufgrund neuer Corona-Mutationen und
Problemen 300
bei der Impfstoff-Lieferkette ein wenig ein. Die Risikoaufschläge 260
von Unternehmens- und Bankanleihen blieben davon weitgehend 220
unbeeindruckt und blieben äußerst tief. Das Potenzial für weiter
180
sinkende Risikoaufschläge ist somit begrenzt, auch wenn die Nachfrage 140
nach sicheren Unternehmensanleihen weiterhin hoch bleibt. Aufgrund
100
der noch deutlich geringeren Renditen bei Staatsanleihen bevorzugen 09/92 09/97 09/02 09/07 09/12 09/17 09/22
wir Unternehmensanleihen mit einer soliden Bilanz und geringem Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Seite.
Ausfallrisiko. Wir gehen davon aus, dass die Lage an den F inanzmärkten
auch in den nächsten Monaten von der Corona-Pandemie diktiert
werden wird.
Performance (Euro) absolut annualisiert
Die Quote der Unternehmensanleihen wurde im abgelaufenen Monat um seit Jahresbeginn -0,06% -
knapp 2% auf nun 36% erhöht. Der Anteil an sicheren Staatsanleihen 1 Jahr 0,69% -
und fundierten Anleihen liegt derzeit noch bei rund 17%, wobei das 3 Jahre 1,71% 0,57% p.a.
5 Jahre 1,36% 0,27% p.a.
durchschnittliche Rating bei einem stabilen Single A liegt.
10 Jahre 20,14% 1,85% p.a.
15 Jahre 39,45% 2,24% p.a.
20 Jahre 78,60% 2,94% p.a.
seit Fondsstart 201,26% 3,96% p.a.
Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
Fondsstruktur nach Emittenten Laufzeitengliederung
Staatsanleihen 6,95% unter 1 Jahr 4,04%
Unternehmensanleihen 36,00% 1 - 3 Jahre 23,78%
Anleihen mit Staatsgarantie 1,10% 3 - 5 Jahre 36,95%
Gedeckte Bankanleihen 8,64% 5 - 7 Jahre 24,47%
Banken 45,85% 7 - 10 Jahre 7,25%
Bargeld 1,46% über 10 Jahre 3,51%
Werbemitteilung der Schoellerbank Invest AG. Daten per 29.01.2021. Die Fondsbestimmungen des Schoellerbank Anleihefonds wurden von der Finanzmarktaufsicht bewilligt und sind mit 24.10.2014 in
Kraft getreten. Der Investmentfonds investiert bereits oder beabsichtigt mehr als 35% seines Fondsvermögens in Wertpapiere der Republik Österreich, der Bundesrepublik Deutschland und/oder
der Republik Frankreich zu investieren. Quelle: Oesterreichische Kontrollbank (OeKB). Die Wertentwicklung der Vergangenheit lässt keine verlässlichen Rückschlüsse auf die zukünftige Entwicklung eines Fonds zu.
Ausgabe- und Rücknahmespesen sind in der Performanceberechnung nicht berücksichtigt. Der veröffentlichte Prospekt sowie die Wesentlichen Anlegerinformationen (KID) des Schoellerbank Anleihefonds in deutscher
Sprache in der jeweils aktuellen Fassung stehen dem Interessenten unter www.schoellerbank.at/fondspublikationen kostenlos zur Verfügung. Diese stellen die alleinige Verkaufsunterlage dar und enthalten wichtige
Risikohinweise. Alle Informationen Dritter wurden mit größtmöglicher Sorgfalt zusammengestellt und geprüft, dennoch kann keine Haftung für deren Richtigkeit übernommen werden. Die Schoellerbank Invest AG ist eine
100%ige Tochtergesellschaft der Schoellerbank Aktiengesellschaft.
Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021 | 11„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Realzins Plus Stand: 29.01.2021
Anlagestrategie Besonderheiten
Der Schoellerbank Realzins Plus steht für ein Investment in erstklassige Wertpapierveranlagung mit Inflationsschutz
Wertpapiere hoher Bonität. Bei der Auswahl der Wertpapiere und Emit- Ausrichtung der Fondspolitik auf die aktuelle Situation an den
tenten wird auf das Schoellerbank AnleihenRating zurückgegriffen. Anleihenmärkten durch aktive Steuerung der Laufzeiten und
Alle Anleihen weisen einen expliziten Schutz vor der europäischen Bonitäten der Emissionen
Inflationsentwicklung und einen Deflationsschutz zum Ausgabekurs auf. Ausschließlich Wertpapiere bester Bonität
Die Fondspolitik sieht eine kontinuierliche Anpassung an die aktuelle
Situation an den Anleihenmärkten vor. Dazu werden Laufzeiten und Zu beachten
Emittenten der Emissionen je nach Attraktivität aktiv gesteuert und aus- Empfohlene Mindest-Veranlagungsdauer: 5 Jahre
gewählt. Anleihenpreise unterliegen Marktschwankungen
Steigende Zinsen können zu Kursrückgängen führen
Ziel des Fonds ist es, über den Inflationsschutz hinaus ein zusätzliches Die Bonität von Anleihen kann sich verschlechtern und daher
„Plus“ zu erwirtschaften. Dies kann zum einen durch einen Aufschlag auch negativ auf die Entwicklung des Fondspreises auswirken
auf die reine Inflationsabgeltung erreicht werden, zum anderen durch Die mit diesem Fonds verbundenen besonderen Risiken sind im
die Hebelung der Inflation mit einem Faktor größer als eins. Der Fonds Verkaufsprospekt angeführt
investiert daher einen Teil des Kapitals in strukturierte Inflationsprodukte,
die ein solches Ertragsprofil aufweisen.
Stammdaten Performance und Ausschüttungen der letzten 5 Jahre (Euro)
Ausgabepreis (Ausschütter) Kalenderjahr Performance Ausschüttung
EUR 99,15
ISIN AT0000672258 2016 3,58% 1,00
Ausgabepreis (Thesaurierer) 2017 0,03% 1,00
EUR 143,95
ISIN AT0000672266 2018 -0,30% 1,10
Ausgabeaufschlag 3,00% 2019 2,56% 1,30
Abrechnungstag bis 14.00 h nächster Tag 2020 0,63% 1,20
Verwaltungsgebühr 0,54% p.a. Rollierende Performance
Fondswährung EUR Zeitraum Performance
Fondsvolumen EUR 514,32 Mio. 31.01.2020 - 29.01.2021 0,21%
Erstausgabe 02.09.2002 31.01.2019 - 31.01.2020 3,23%
Geschäftsjahr 01.09.-31.08. 31.01.2018 - 31.01.2019 1,28%
Ausschüttung/Auszahlung ab 15.11. 31.01.2017 - 31.01.2018 -0,18%
Verlustrisiko gering* 29.01.2016 - 31.01.2017 1,97%
Zulassung in Deutschland ja Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
Einkommensteuer (österr. Privatanleger) endbesteuert berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
*) Entspricht der niedrigsten von vier Stufen. Begründung: Anleihenfonds, der in erstklassige, auf Euro
lautende Anleihen bzw. Strukturen investiert, die mit einem Schutz gegen die europäische Inflations-
entwicklung ausgestattet sind.
12 | Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29.Jänner 2021 Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Folgeseite.„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Realzins Plus Stand: 29.01.2021
Kommentar des Fondsmanagements Wertentwicklung seit September 2002
Massive Fiskalpakete und eine lockere Geldpolitik dürften zukünftig in Euro (indexiert)
zu steigenden Preisen und somit zu einer steigenden Inflation führen. 170
Besonders in den USA haben die Inflationserwartungen der Anleger 160
150
bereits deutlich zugelegt, wodurch sich die Renditen der US-Treasuries
140
auf über 1% erhöht haben. In Europa wird die Lage noch etwas s keptisch 130
betrachtet, wobei sich auch hier die langfristigen Inflationserwartungen 120
auf dem höchsten Stand seit über einem Jahr befinden. Ü berrascht 110
100
haben die Inflationszahlen für Deutschland, welche Ende Jänner
90
veröffentlicht wurden. Demnach beschleunigte sich die Teuerungsrate 09/02 09/05 09/08 09/11 09/14 09/17 09/20 09/23
nach der deutschen Berechnungsmethode von -0,3% gegenüber dem Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Seite.
Vorjahr im Dezember auf 1,0% gegenüber dem Vorjahr im Jänner. Nach
der offiziellen Eurostat-Methode wird dieser Umschwung noch deutlich
ausgeprägter ausfallen. Die gestiegenen Erwartungen haben die leicht
angezogenen Renditen mehr als wettgemacht und somit für einen
freundlichen Jahresstart gesorgt. Performance (Euro) absolut annualisiert
seit Jahresbeginn 0,32% -
Die Portfoliostruktur wurde im vergangenen Monat nicht verändert, 1 Jahr 0,21% -
somit bleiben rund 70% des Fondsvermögens in Staatsanleihen aus 3 Jahre 4,78% 1,57% p.a.
5 Jahre 6,65% 1,29% p.a.
Deutschland und Frankreich investiert. Die durchschnittliche Bonität liegt
10 Jahre 17,11% 1,59% p.a.
bei einem sehr sicheren AA+.
15 Jahre 27,37% 1,63% p.a.
seit Fondsstart 53,75% 2,36% p.a.
Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
Fondsstruktur nach Emittenten Fondsstruktur nach Produkten
Staatsanleihen 70,13% Fixkupon plus Inflationsabgeltung
am Ende der Laufzeit 72,86%
Vorrangige Bankanleihen 20,73%
Fixkupon plus jährliche
Inflationsabgeltung 5,98%
Staatsagentur 2,72%
Variabler Kupon (Mehrfaches d.
Unternehmensanleihen 6,29% jährlichen Inflation) 21,03%
Bargeld 0,13% Bargeld 0,13%
Werbemitteilung der Schoellerbank Invest AG. Daten per 29.01.2021. Die Fondsbestimmungen des Schoellerbank Realzins Plus wurden von der Finanzmarktaufsicht bewilligt und sind mit 19.08.2015 in
Kraft getreten. Der Investmentfonds investiert bereits oder beabsichtigt mehr als 35% seines Fondsvermögens in Wertpapiere der Republik Österreich, der Bundesrepublik Deutschland und/oder
der Republik Frankreich zu investieren. Quelle: Oesterreichische Kontrollbank (OeKB). Die Wertentwicklung der Vergangenheit lässt keine verlässlichen Rückschlüsse auf die zukünftige Entwicklung eines Fonds zu.
Ausgabe- und Rücknahmespesen sind in der Performanceberechnung nicht berücksichtigt. Der veröffentlichte Prospekt sowie die Wesentlichen Anlegerinformationen (KID) des Schoellerbank Realzins Plus in deutscher
Sprache in der jeweils aktuellen Fassung stehen dem Interessenten unter www.schoellerbank.at/fondspublikationen kostenlos zur Verfügung. Diese stellen die alleinige Verkaufsunterlage dar und enthalten wichtige
Risikohinweise. Alle Informationen Dritter wurden mit größtmöglicher Sorgfalt zusammengestellt und geprüft, dennoch kann keine Haftung für deren Richtigkeit übernommen werden. Die Schoellerbank Invest AG ist eine
100%ige Tochtergesellschaft der Schoellerbank Aktiengesellschaft.
Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021 | 13„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Zinsstruktur Plus Stand: 29.01.2021
Anlagestrategie Besonderheiten
Anlage in strukturierte Anlageprodukte (ausschließlich in Euro) und/ Veranlagung in strukturierte Anlageprodukte hoher Bonität
oder Euro-Anleihen hoher Bonität nach den Kriterien des Schoellerbank Die Wertentwicklung des Fonds hängt wesentlich von den darin
AnleihenRating. Die Wertentwicklung des Fonds hängt dabei wesentlich enthaltenen strukturierten Anlageprodukten und den damit abge
von den darin enthaltenen strukturierten Zinsprodukten und den damit bildeten Anomalien ab
abgebildeten Anomalien ab. Der Schoellerbank Zinsstruktur Plus verfolgt Breite und sichere Streuung des Fondsvermögens durch
eine breite und sichere Streuung des Fondsvermögens durch erfahrene erfahrene Wertpapierexperten
Wertpapierexperten. Ausschließlich Wertpapiere bester Bonität internationaler
Emittenten
Ziel ist die Erwirtschaftung einer attraktiven Rendite unter Berücksichti-
gung der Sicherheit des Kapitals und der Liquidität des Fondsvermögens. Zu beachten
Empfohlene Mindest-Veranlagungsdauer: 7 Jahre
Aufgrund der Veranlagung in strukturierte Anlageprodukte kön-
nen bei diesem Fonds im Vergleich zu herkömmlichen Anleihen-
fonds höhere Kursschwankungen auftreten
Steigende Zinsen können zu Kursrückgängen führen
Die Bonität von Anleihen kann sich verschlechtern und daher
auch negativ auf die Entwicklung des Fondspreises auswirken
Die mit diesem Fonds verbundenen besonderen Risiken sind im
Verkaufsprospekt angeführt
Stammdaten Performance und Ausschüttungen der letzten 5 Jahre (Euro)
Ausgabepreis (Ausschütter) Kalenderjahr Performance Ausschüttung
EUR 102,80
ISIN AT0000497409 2016 0,20% 0,60
Ausgabepreis (Thesaurierer) 2017 -1,62% 0,50
EUR 129,10
ISIN AT0000497417 2018 -0,45% 0,50
Ausgabeaufschlag 3,00% 2019 0,34% 0,60
Abrechnungstag bis 14.00 h nächster Tag 2020 -0,67% 0,60
Verwaltungsgebühr 0,54% p.a. Rollierende Performance
Fondswährung EUR Zeitraum Performance
Fondsvolumen EUR 144,12 Mio. 31.01.2020 - 29.01.2021 -0,81%
Erstausgabe 01.09.2005 31.01.2019 - 31.01.2020 0,66%
Geschäftsjahr 01.09.-31.08. 31.01.2018 - 31.01.2019 0,04%
Ausschüttung/Auszahlung ab 15.11. 31.01.2017 - 31.01.2018 -1,74%
Verlustrisiko erhöht* 29.01.2016 - 31.01.2017 -0,62%
Zulassung in Deutschland ja Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
Einkommensteuer (österr. Privatanleger) endbesteuert berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
*) Entspricht der zweitniedrigsten von vier Stufen. Begründung: Anleihenfonds, der in auf Euro
lautende strukturierte Anlageprodukte (erhöhte Volatilität möglich) und/oder Euro-Anleihen hoher
Bonität investiert.
14 | Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29.Jänner 2021 Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Folgeseite.„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Zinsstruktur Plus Stand: 29.01.2021
Kommentar des Fondsmanagements Wertentwicklung seit September 2005
Der abgelaufene Monat erwies sich als vergleichsweise wechselhaft. Nach in Euro (indexiert)
verheißungsvollem Start trübte sich die Stimmung an den Aktienmärkten 150
aufgrund neuer Corona-Mutationen und Problemen bei der Impfstoff- 140
Lieferkette ein wenig ein. Die Risikoaufschläge von U nternehmens- und 130
Bankanleihen blieben davon weitgehend u nbeeindruckt und verharren 120
äußerst tief. Nach Monaten der fortgesetzten Euro-Stärke bekam der 110
US-Dollar in diesem Umfeld wieder etwas Aufwind, steigende Zinsen
100
am US-Heimatmarkt trugen jedoch ebenfalls zur Aufwertung des
90
US-Dollars bei. Die Inflation in der Eurozone bleibt ein präsentes Thema, 09/05 09/08 09/11 09/14 09/17 09/20 09/23
auf das wir weiterhin setzen. Wir gehen davon aus, dass die Lage an Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Seite.
den Finanzmärkten auch in den nächsten Monaten von der Corona-
Pandemie diktiert werden wird.
Auch im abgelaufenen Monat wurden langlaufende inflationsindexierte
Staatsanleihen zugekauft, während kurzlaufende fix verzinste Staats Performance (Euro) absolut annualisiert
anleihen reduziert wurden, um von ansteigenden Inflationserwartungen seit Jahresbeginn 0,07% -
zu profitieren. 1 Jahr -0,81% -
3 Jahre -0,12% -0,04% p.a.
5 Jahre -2,46% -0,50% p.a.
10 Jahre 11,16% 1,06% p.a.
15 Jahre 34,56% 2,00% p.a.
seit Fondsstart 32,30% 1,83% p.a.
Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
Fondsstruktur nach Emittenten Laufzeitengliederung
unter 1 Jahr 18,69%
Bankschuldverschreibungen 67,18%
1 - 3 Jahre 13,93%
3 - 5 Jahre 28,26%
Staatsanleihen 30,21%
5 - 7 Jahre 16,84%
7 - 10 Jahre 17,04%
Bargeld 2,61%
über 10 Jahre 5,24%
Werbemitteilung der Schoellerbank Invest AG. Daten per 29.01.2021. Die Fondsbestimmungen des Schoellerbank Zinsstruktur Plus wurden von der Finanzmarktaufsicht bewilligt und sind mit 11.01.2021
in Kraft getreten. Der Investmentfonds investiert bereits oder beabsichtigt mehr als 35% seines Fondsvermögens in Wertpapiere Republik Österreich, Bundesrepublik Deutschland, Republik
Frankreich, Königreich Belgien, Republik Finnland, Königreich der Niederlande zu investieren. Aufgrund der Zusammensetzung seines Portfolios weist der Investmentfonds eine erhöhte Volatilität
auf. Quelle: Oesterreichische Kontrollbank (OeKB). Die Wertentwicklung der Vergangenheit lässt keine verlässlichen Rückschlüsse auf die zukünftige Entwicklung eines Fonds zu. Ausgabe- und Rücknahmespesen sind in
der P erformanceberechnung nicht berücksichtigt. Der veröffentlichte Prospekt sowie die Wesentlichen Anlegerinformationen (KID) des Schoellerbank Zinsstruktur Plus in deutscher Sprache in der jeweils aktuellen Fassung
stehen dem Interessenten unter www.schoellerbank.at/fondspublikationen kostenlos zur Verfügung. Diese stellen die alleinige Verkaufsunterlage dar und enthalten wichtige Risikohinweise. Alle Informationen Dritter
wurden mit größtmöglicher Sorgfalt zusammengestellt und geprüft, dennoch kann keine Haftung für deren Richtigkeit übernommen werden. Die Schoellerbank Invest AG ist eine 100%ige Tochtergesellschaft der Schoellerbank
Aktiengesellschaft.
Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021 | 15„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Euro Alternativ Stand: 29.01.2021
Anlagestrategie Besonderheiten
Die Fondsmittel werden in internationale fest- und/oder variabel ver Ausschließlich Wertpapiere bester Bonität internationaler
zinste Wertpapiere angelegt, die nicht auf Euro lauten. Dabei werden Emittenten
ausschließlich Wertpapiere bester Bonität internationaler Emittenten Veranlagung nur in Anleihen die auf Nicht-Euro-Währungen
gewählt. Der Fonds konzentriert sich auf die liquidesten Währungen lauten – ideal als Depotbeimischung
weltweit. Daneben werden unter Beimischungsaspekten auch Invest- Breite und sichere Streuung des Fondsvermögens durch
ments in Randwährungen oder sonstigen liquiden Währungen getätigt. erfahrene Wertpapierexperten
Seit dem Entstehen der Europäischen Einheitswährung sind dies die
wichtigsten Alternativen, die dem auf währungsbezogene Vermögens- Zu beachten
streuung bedachten Anleger zur Verfügung stehen. Der Fonds verfolgt Empfohlene Mindest-Veranlagungsdauer: 7 Jahre
eine breite und sichere Streuung des Fondsvermögens durch erfahrene Anleihenpreise von Fremdwährungsanleihen unterliegen erhöh-
Wertpapierexperten. ten Marktschwankungen
Steigende Zinsen können zu Kursrückgängen führen
Der Schoellerbank Euro Alternativ ist die ideale Beimischung für jedes Die Bonität von Anleihen kann sich verschlechtern und daher
Wertpapierdepot. auch negativ auf die Entwicklung des Fondspreises auswirken
Währungsentwicklungen können sich auf den Fondspreis negativ
auswirken
Die mit diesem Fonds verbundenen besonderen Risiken sind im
Verkaufsprospekt angeführt
Stammdaten Performance und Ausschüttungen der letzten 5 Jahre (Euro)
Ausgabepreis (Ausschütter) Kalenderjahr Performance Ausschüttung
EUR 81,20
ISIN AT0000968961 2016 2,58% 1,00
Ausgabepreis (Thesaurierer) 2017 -9,04% 0,60
EUR 152,50
ISIN AT0000820386 2018 1,17% 0,80
Ausgabeaufschlag 3,00% 2019 4,29% 1,00
Abrechnungstag bis 14.00 h nächster Tag 2020 -3,24% 1,00
Verwaltungsgebühr 0,70% p.a. Rollierende Performance
Fondswährung EUR Zeitraum Performance
Fondsvolumen EUR 403,92 Mio. 31.01.2020 - 29.01.2021 -3,04%
Erstausgabe 15.12.1995 31.01.2019 - 31.01.2020 3,74%
Geschäftsjahr 01.09.-31.08. 31.01.2018 - 31.01.2019 4,62%
Ausschüttung/Auszahlung ab 15.11. 31.01.2017 - 31.01.2018 -10,72%
Verlustrisiko erhöht* 29.01.2016 - 31.01.2017 2,39%
Zulassung in Deutschland ja Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
Einkommensteuer (österr. Privatanleger) endbesteuert berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
*) Entspricht der zweitniedrigsten von vier Stufen. Begründung: Anleihenfonds, der in internationale
fest- und/oder variable verzinsliche Wertpapiere hoher Bonität investiert, die nicht auf Euro lauten.
16 | Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29.Jänner 2021 Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Folgeseite.„
„ Schoellerbank Monatsbericht
Euro Alternativ Stand: 29.01.2021
Kommentar des Fondsmanagements Wertentwicklung seit Dezember 1995
Nach Monaten der fortgesetzten Euro-Stärke bekam der US-Dollar im in Euro (indexiert)
Jänner endlich wieder etwas Aufwind. Hintergrund ist auch in diesem 340
Monat die aktuelle, weiterhin schwierige Corona-Situation. Steigende 300
Zinsen am US-Heimatmarkt trugen jedoch ebenfalls zur Aufwertung 260
des US-Dollars bei. Aufgrund von neuen, gefährlichen Virusmutationen 220
und Problemen bei der Lieferkette von Impfstoffen kehrte einiges an 180
Unsicherheit in die Märkte zurück. Nutznießer waren, wie so oft neben 140
dem US-Dollar, andere klassische Fluchtwährungen wie der Schweizer 100
Franken und zeitweise der Japanische Yen. Wir gehen davon aus, dass 12/95 12/00 12/05 12/10 12/15 12/20 12/25
die Lage an den Devisenmärkten auch in den nächsten Monaten von der Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Seite.
Corona-Pandemie diktiert werden wird.
Der Jänner verlief sehr erfolgreich – ein deutliches Performanceplus
konnte erwirtschaftet werden. Im Fonds wurde unter anderem die Lauf- Performance (Euro) absolut annualisiert
zeit der Kanadischen Dollar-Anleihen leicht angehoben. seit Jahresbeginn 1,09% -
1 Jahr -3,04% -
3 Jahre 5,24% 1,72% p.a.
5 Jahre -3,80% -0,77% p.a.
10 Jahre 28,01% 2,50% p.a.
15 Jahre 61,60% 3,25% p.a.
20 Jahre 79,77% 2,97% p.a.
seit Fondsstart 175,87% 4,12% p.a.
Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
Fondsstruktur nach Emittenten Währungsgliederung
US-Dollar 36,30%
Japanischer Yen 13,90%
Staatsanleihen 95,36%
Kanadische Dollar 11,87%
Chinesischer Renminbi 10,29%
Norwegische Krone 7,79%
Banken 3,71% Australische Dollar 7,92%
Schweizer Franken 4,99%
Britische Pfund 3,05%
Bargeld 0,93% Neuseeland Dollar 2,96%
Bargeld (EUR) 0,93%
Werbemitteilung der Schoellerbank Invest AG. Daten per 29.01.2021. Die Fondsbestimmungen des Schoellerbank Euro Alternativ wurden von der Finanzmarktaufsicht bewilligt und sind mit 22.12.2017 in
Kraft getreten. Der Investmentfonds investiert bereits oder beabsichtigt mehr als 35% seines Fondsvermögens in Wertpapiere der Vereinigten Staaten von Amerika, Kanada, Hongkong, Australien,
Neuseeland, Königreich Norwegen, Vereinigtes Königreich von Großbritannien zu investieren. Aufgrund der Zusammensetzung seines Portfolios weist der Investmentfonds eine erhöhte Volatilität auf.
Quelle: Oesterreichische Kontrollbank (OeKB). Die Wertentwicklung der Vergangenheit lässt keine verlässlichen Rückschlüsse auf die zukünftige Entwicklung eines Fonds zu. Ausgabe- und Rücknahmespesen sind in der
Performanceberechnung nicht berücksichtigt. Der veröffentlichte Prospekt sowie die Wesentlichen Anlegerinformationen (KID) des Schoellerbank Euro Alternativ in deutscher Sprache in der jeweils aktuellen Fassung stehen
dem Interessenten unter www.schoellerbank.at/fondspublikationen kostenlos zur Verfügung. Diese stellen die alleinige Verkaufsunterlage dar und enthalten wichtige Risikohinweise. Alle Informationen Dritter wurden
mit größtmöglicher Sorgfalt zusammengestellt und geprüft, dennoch kann keine Haftung für deren Richtigkeit übernommen werden. Die Schoellerbank Invest AG ist eine 100%ige Tochtergesellschaft der Schoellerbank
Aktiengesellschaft.
Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021 | 17„
„ Schoellerbank Monatsbericht
USD Rentenfonds Stand: 29.01.2021
Anlagestrategie Besonderheiten
Im Fondsvermögen des Schoellerbank USD Rentenfonds befinden Ausschließlich Wertpapiere bester Bonität internationaler
sich internationale, festverzinsliche Wertpapiere, die ausschließlich auf E mittenten in US-Dollar
US-Dollar lauten. Es kommen nur Anleihen erstklassiger Emittenten Aktive Steuerung der Laufzeiten und Bonitäten der Emissionen
in Frage. Die Ausrichtung der Fondspolitik gestaltet sich aktiv durch Breite und sichere Streuung des Fondsvermögens durch
Steuerung der Laufzeiten und Bonitäten der Emissionen. Die aktuelle erfahrene Wertpapierexperten
Situation bzw. Erwartung an den Anleihenmärkten bildet hierbei die Ent-
scheidungsgrundlage für das Fondsmanagement. Zu beachten
Empfohlene Mindest-Veranlagungsdauer: 7 Jahre
Somit profitiert der Anleger von den Vorteilen einer Anleihenveranlagung Anleihenpreise von Fremdwährungsanleihen unterliegen er
und hat gleichzeitig die Chance, Währungsgewinne zu lukrieren. höhten Marktschwankungen
Steigende Zinsen können zu Kursrückgängen führen
Die Bonität von Anleihen kann sich verschlechtern und daher
auch negativ auf die Entwicklung des Fondspreises auswirken
Wechselkursschwankungen können sich negativ auf die Wer-
tentwicklung des Fonds auswirken
Die mit diesem Fonds verbundenen besonderen Risiken sind im
Verkaufsprospekt angeführt
Stammdaten Performance und Ausschüttungen der letzten 5 Jahre
Ausgabepreis (Ausschütter) Performance Ausschüttung
USD 65,30 Kalenderjahr
ISIN AT0000841184 EUR USD USD
Ausgabepreis (Thesaurierer) 2016 3,75% 0,09% 1,00
USD 110,40
ISIN AT0000820436 2017 -10,66% 1,65% 0,70
Ausgabeaufschlag 3,00% 2018 3,99% -0,68% 1,00
Abrechnungstag bis 12.45 h nächster Tag 2019 8,54% 6,03% 1,00
Verwaltungsgebühr 0,70% p.a. 2020 -4,63% 4,68% 1,30
Fondswährung USD Rollierende Performance (USD)
Fondsvolumen USD 7,05 Mio. Zeitraum Performance
Erstausgabe 17.03.1997 31.01.2020 - 29.01.2021 2,98%
Geschäftsjahr 01.09.-31.08. 31.01.2019 - 31.01.2020 6,37%
Ausschüttung/Auszahlung ab 15.11. 31.01.2018 - 31.01.2019 1,03%
Verlustrisiko erhöht* 31.01.2017 - 31.01.2018 0,65%
Zulassung in Deutschland ja 29.01.2016 - 31.01.2017 -0,62%
Einkommensteuer (österr. Privatanleger) endbesteuert Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
*) Entspricht der zweitniedrigsten von vier Stufen. Begründung: Anleihenfonds, der in auf U S-Dollar berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere
lautende internationale, festverzinsliche Wertpapiere hoher Bonität investiert. ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
18 | Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29.Jänner 2021 Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Folgeseite.„
„ Schoellerbank Monatsbericht
USD Rentenfonds Stand: 29.01.2021
Kommentar des Fondsmanagements Wertentwicklung seit März 1997
Steigende Zinsen am US-Markt sorgten für Kursverluste bei bereits in USD (indexiert)
emittierten Anleihen. Auch die für Unternehmens- und Bankanleihen 280
maßgeblichen Risikoaufschläge weiteten sich aus, jedoch nur in deutlich 250
geringerem Ausmaß. Die relative Attraktivität von US-Dollar-Investments 220
ist nach diesen letzten Bewegungen gestiegen, was auch an den
190
Währungsmärkten zu spüren war. Ähnlich wie an den Europäischen
160
Märkten wird die Lage auch in den USA primär vom Coronavirus und
dessen Auswirkungen auf Wirtschaft und Gesellschaft geprägt. 130
100
03/97 03/00 03/03 03/06 03/09 03/12 03/15 03/18 03/21
Im abgelaufenen Monat wurden einige kleinere Umstellungen im Portfolio
vorgenommen, die Staatsanleihen-Quote wurde leicht reduziert und im Bitte beachten Sie den Warnhinweis am Ende der Seite.
Gegenzug wurde eine Apple-Anleihe zugekauft.
Performance (EUR) absolut annualisiert Performance (USD) absolut annualisiert
seit Jahresbeginn 0,64% - seit Jahresbeginn -0,55% -
1 Jahr -6,22% - 1 Jahr 2,98% -
3 Jahre 13,60% 4,35% p.a. 3 Jahre 10,67% 3,44% p.a.
5 Jahre -0,39% -0,08% p.a. 5 Jahre 10,70% 2,05% p.a.
10 Jahre 46,28% 3,88% p.a. 10 Jahre 29,66% 2,63% p.a.
15 Jahre 67,54% 3,50% p.a. 15 Jahre 67,79% 3,51% p.a.
20 Jahre 63,54% 2,49% p.a. 20 Jahre 113,57% 3,87% p.a.
seit Fondsstart 152,33% 3,95% p.a. seit Fondsstart 164,25% 4,15% p.a.
Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten Quelle: Performanceübersicht der OeKB. In der Wertentwicklung sind die laufende Kosten
berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere berücksichtigt. Der bei Kauf anfallende einmalige Ausgabeaufschlag von bis zu 3,00% und andere
ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten. ertragsmindernde Kosten sind in der Darstellung nicht enthalten.
Fondsstruktur nach Emittenten Laufzeitengliederung
Bank-/ Unternehmensanleihen 48,12% unter 1 Jahr 24,25%
1 - 3 Jahre 44,79%
US-Staatsanleihen 31,78%
3 - 5 Jahre 8,26%
Staatsgarantierte Anleihen 17,49%
5 - 7 Jahre 5,62%
Bargeld 2,61% über 10 Jahre 17,08%
Werbemitteilung der Schoellerbank Invest AG. Daten per 29.01.2021. Die Fondsbestimmungen des Schoellerbank USD Rentenfonds wurden von der Finanzmarktaufsicht bewilligt und sind mit 22.12.2017
in Kraft getreten. Der Investmentfonds investiert bereits oder beabsichtigt mehr als 35% seines Fondsvermögens in Wertpapiere der Vereinigten Staaten von Amerika, Europäische Investitionsbank,
Asian Development Bank, Weltbank zu investieren. Aufgrund der Zusammensetzung seines Portfolios weist der Investmentfonds eine erhöhte Volatilität auf. Quelle: Oesterreichische Kontrollbank (OeKB).
Die Wertentwicklung der Vergangenheit lässt keine verlässlichen Rückschlüsse auf die zukünftige Entwicklung eines Fonds zu. Ausgabe- und Rücknahmespesen sind in der Performanceberechnung nicht berücksichtigt. Der
veröffentlichte Prospekt sowie die Wesentlichen Anlegerinformationen (KID) des Schoellerbank USD Rentenfonds in deutscher Sprache in der jeweils aktuellen Fassung stehen dem Interessenten unter www.schoellerbank.
at/fondspublikationen kostenlos zur Verfügung. Diese stellen die alleinige Verkaufsunterlage dar und enthalten wichtige Risikohinweise. Alle Informationen Dritter wurden mit größtmöglicher Sorgfalt zusammengestellt und
geprüft, dennoch kann keine Haftung für deren Richtigkeit übernommen werden. Die Schoellerbank Invest AG ist eine 100%ige Tochtergesellschaft der Schoellerbank Aktiengesellschaft.
Schoellerbank-Fonds | Monatsbericht per 29. Jänner 2021 | 19Sie können auch lesen
